Título original: "GMGN's P Young Apprentice Classroom - gas, tarifa prioritaria, Deslizamiento, MEV"
Autor original: Haze, cofundador de gmgn
Al realizar transacciones en la cadena, muchos conceptos básicos pueden determinar el éxito o el fracaso de sus transacciones.
Ahora, las herramientas de trading han reducido al mínimo las barreras de entrada para todos. La mayoría de la gente no entiende los parámetros en la cadena. Este artículo te ayudará a comprender un poco.
Algunos conceptos básicos:
· Tarifa de gas (GAS)
· Gas = La tarifa de transacción de blockchain
· Paga a los mineros / validadores para que procesen tus transacciones
· Gas 高 → Prioridad de empaquetado de transacciones
· Gas bajo → Posiblemente atascado en la cola
Método de pago:
· Comercio de SOL → Pagar con SOL
· Operación de ETH → Pagar con ETH
· Cada cadena tiene un mecanismo de gas diferente
** Deslizamiento（Slippage）**
Deslizamiento = 预期价格 vs. 实际成交价格的偏差
** Causas de Deslizamiento：**
· Volumen de pedidos grande pero liquidez insuficiente en el pool
· Retraso en la negociación → La negociación va desde la presentación hasta la ejecución, con fluctuaciones de precios
Ataque de pinza MEV → Arbitraje de precios controlado por robots
Ejemplo:
Compras ETH por 1000 USDC, con un precio de ejecución esperado de 2000 USDC/ETH, deberías recibir 0.5 ETH.
Pero el precio de ejecución se convierte en 2050 USDC/ETH, solo obtienes 0.4878 ETH al final, tu Deslizamiento = 2.5%.
Si configuras el deslizamiento en 0.1%, la transacción fallará directamente debido a que el deslizamiento es insuficiente.
¿Cómo te ataca el ataque sándwich MEV (MEV Sandwich Attack)?
Principio de ataque de pinza:
· 前置交易（Front-run）→ Robots buy in front of you, pushing up prices
· Tu orden de trading se ejecuta → Solo puedes ser ejecutado a un precio más alto, asumiendo pérdidas de Deslizamiento
· 后置交易（Back-run）→ 机器人立即卖出套利
Impacto:
· Tu precio de compra se incrementó, aumentando los costos de transacción
· El arbitraje de robots tu deslizamiento, haciéndote comprar caro y vender barato
Pinza en Solana vs Eth
· ETH → Precisión de inserción de abrazadera
· SOL → MEV Robot que envía pedidos en masa, atrapa a la multitud
¿Cómo prevenir el deslizamiento?
Activar la protección de MEV para reducir la posibilidad de que las transacciones sean vigiladas
· Tarifa prioritaria (Priority Fee), también conocida como soborno
· La tarifa prioritaria = la propina que le das a los mineros / validadores para que la transacción se ejecute más rápido
Componentes:
· Tarifa Base（费）→ Tarifa base de la red（Solana es una tarifa fija, ETH es dinámica）
· Tarifa prioritaria (Fee) → La propina adicional que pagas para aumentar la prioridad de la transacción
Función:
Mejorar la prioridad de empaquetamiento de transacciones para que las transacciones se confirmen más rápido. En la competencia por MEV, las transacciones con tarifas de prioridad alta se ejecutarán primero
Resumen
El costo de gas de la transacción en cadena + Deslizamiento (incluido el Deslizamiento que has establecido y el impacto de tu monto de compra en el pool) + El pinza MEV determinan juntos el costo final de la transacción.
Ejemplo de caso real:
Muchas personas están apalancando en Solana con un 50% de Deslizamiento + protección MEV, ¿es seguro hacerlo?
· Los perros de tierra son en su mayoría transacciones AMM
· Al comprar un token con 1000 USDC, el 50% de gas se permite para las transacciones a precios extremos
· Los robots MEV compran por adelantado para aumentar el precio (dentro de su rango de Deslizamiento)
· Tu operación se ejecutó a un precio elevado, por lo que recibiste menos tokens de los esperados
· Los robots de MEV venden inmediatamente para el arbitraje, ganando tus pérdidas de Deslizamiento.
Si se activa la prevención de MEV:
· Las operaciones no serán objeto de un deslizamiento preciso (los robots no pueden insertar órdenes por delante y por detrás)
· La liquidez del pool es suficiente, por lo que la cantidad de compra no afectará el precio y la transacción se ejecutará normalmente
Si no funciona:
· Solana no tiene Mempool privado, los robots de MEV aún pueden ver tus transacciones y frontrunearlas
Si su cantidad impacta en el grupo:
· Alta Deslizamiento = Permite cambios extremos de precios, las fluctuaciones del mercado en sí pueden resultar en pérdidas
· Piscina de baja liquidez = Impacto comercial más grande, fácil de aterrizar en caja
¿Cómo evitar ser atrapado?
· No utilice un alto Deslizamiento, configure el rango de Deslizamiento de forma sensata
· Si utiliza AMM, active la protección contra MEV para reducir el riesgo de ser rastreado
¿Es el Deslizamiento alto un factor clave para determinar el éxito de la excavación de perros de tierra?
La mayoría de los tokens de perro de la tierra no tienen una volatilidad a corto plazo tan alta, y el rango de deslizamiento no tendrá un efecto adicional en la tasa de éxito.
Más que todo, son tus tarifas prioritarias + tus nodos de transacción + factores de selección de ruta de transacción. Estos pueden mejorar continuamente tu tasa de éxito en las transacciones. Mientras que el Deslizamiento es simplemente una opción en ciertas situaciones extremas. La mayoría de las veces, un 10% - 20% es suficiente. Esto puede ajustarse manualmente varias veces durante la transacción para controlar el riesgo.
Para el pequeño P, todo se trata de apostar poco para ganar mucho, con una cantidad de compra única no muy grande, simplemente ajusta el Deslizamiento y podrás evitar la mayoría de las situaciones de ser atrapado.
Conclusion
Cuando el lugar de negociación es AMM (Raydium), el parámetro de Deslizamiento determina la probabilidad de ser atrapado por MEV.
Si establece un alto Deslizamiento, necesitará evaluar:
· ¿La tarifa de gas es lo suficientemente alta para evitar que los robots MEV se adelanten?
· ¿Es suficiente la cantidad de compra para que los robots MEV sean rentables?
· ¿La piscina de liquidez es lo suficientemente profunda, de lo contrario podría llenar el rango de Deslizamiento
· Al realizar operaciones de compra y venta en lotes pequeños y reducir el Deslizamiento, se puede reducir en gran medida el riesgo de pérdida por ser atrapado en un mercado estrecho.
** ¿Cuánto es el Deslizamiento? ¿Cómo se define la operación de compra y venta de pequeñas cantidades?**
Esto solo se puede sentir golpeando más perros. Es como conducir, ¡el cambio de marchas manual depende de la práctica!
El contenido es solo de referencia, no una solicitud u oferta. No se proporciona asesoramiento fiscal, legal ni de inversión. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más información sobre los riesgos.
La co-creación de GMGN te enseña cómo convertirte en un jugador P calificado
Al realizar transacciones en la cadena, muchos conceptos básicos pueden determinar el éxito o el fracaso de sus transacciones.
Ahora, las herramientas de trading han reducido al mínimo las barreras de entrada para todos. La mayoría de la gente no entiende los parámetros en la cadena. Este artículo te ayudará a comprender un poco.
Algunos conceptos básicos:
· Tarifa de gas (GAS)
· Gas = La tarifa de transacción de blockchain
· Paga a los mineros / validadores para que procesen tus transacciones
· Gas 高 → Prioridad de empaquetado de transacciones
· Gas bajo → Posiblemente atascado en la cola
Método de pago:
· Comercio de SOL → Pagar con SOL
· Operación de ETH → Pagar con ETH
· Cada cadena tiene un mecanismo de gas diferente
** Deslizamiento（Slippage）**
Deslizamiento = 预期价格 vs. 实际成交价格的偏差
** Causas de Deslizamiento：**
· Volumen de pedidos grande pero liquidez insuficiente en el pool
· Retraso en la negociación → La negociación va desde la presentación hasta la ejecución, con fluctuaciones de precios
Ataque de pinza MEV → Arbitraje de precios controlado por robots
Ejemplo:
Compras ETH por 1000 USDC, con un precio de ejecución esperado de 2000 USDC/ETH, deberías recibir 0.5 ETH.
Pero el precio de ejecución se convierte en 2050 USDC/ETH, solo obtienes 0.4878 ETH al final, tu Deslizamiento = 2.5%.
Si configuras el deslizamiento en 0.1%, la transacción fallará directamente debido a que el deslizamiento es insuficiente.
¿Cómo te ataca el ataque sándwich MEV (MEV Sandwich Attack)?
Principio de ataque de pinza:
· 前置交易（Front-run）→ Robots buy in front of you, pushing up prices
· Tu orden de trading se ejecuta → Solo puedes ser ejecutado a un precio más alto, asumiendo pérdidas de Deslizamiento
· 后置交易（Back-run）→ 机器人立即卖出套利
Impacto:
· Tu precio de compra se incrementó, aumentando los costos de transacción
· El arbitraje de robots tu deslizamiento, haciéndote comprar caro y vender barato
Pinza en Solana vs Eth
· ETH → Precisión de inserción de abrazadera
· SOL → MEV Robot que envía pedidos en masa, atrapa a la multitud
¿Cómo prevenir el deslizamiento?
Activar la protección de MEV para reducir la posibilidad de que las transacciones sean vigiladas
· Tarifa prioritaria (Priority Fee), también conocida como soborno
· La tarifa prioritaria = la propina que le das a los mineros / validadores para que la transacción se ejecute más rápido
Componentes:
· Tarifa Base（费）→ Tarifa base de la red（Solana es una tarifa fija, ETH es dinámica）
· Tarifa prioritaria (Fee) → La propina adicional que pagas para aumentar la prioridad de la transacción
Función:
Mejorar la prioridad de empaquetamiento de transacciones para que las transacciones se confirmen más rápido. En la competencia por MEV, las transacciones con tarifas de prioridad alta se ejecutarán primero
Resumen
El costo de gas de la transacción en cadena + Deslizamiento (incluido el Deslizamiento que has establecido y el impacto de tu monto de compra en el pool) + El pinza MEV determinan juntos el costo final de la transacción.
Ejemplo de caso real:
Muchas personas están apalancando en Solana con un 50% de Deslizamiento + protección MEV, ¿es seguro hacerlo?
· Los perros de tierra son en su mayoría transacciones AMM
· Al comprar un token con 1000 USDC, el 50% de gas se permite para las transacciones a precios extremos
· Los robots MEV compran por adelantado para aumentar el precio (dentro de su rango de Deslizamiento)
· Tu operación se ejecutó a un precio elevado, por lo que recibiste menos tokens de los esperados
· Los robots de MEV venden inmediatamente para el arbitraje, ganando tus pérdidas de Deslizamiento.
Si se activa la prevención de MEV:
· Las operaciones no serán objeto de un deslizamiento preciso (los robots no pueden insertar órdenes por delante y por detrás)
· La liquidez del pool es suficiente, por lo que la cantidad de compra no afectará el precio y la transacción se ejecutará normalmente
Si no funciona:
· Solana no tiene Mempool privado, los robots de MEV aún pueden ver tus transacciones y frontrunearlas
Si su cantidad impacta en el grupo:
· Alta Deslizamiento = Permite cambios extremos de precios, las fluctuaciones del mercado en sí pueden resultar en pérdidas
· Piscina de baja liquidez = Impacto comercial más grande, fácil de aterrizar en caja
¿Cómo evitar ser atrapado?
· No utilice un alto Deslizamiento, configure el rango de Deslizamiento de forma sensata
· Si utiliza AMM, active la protección contra MEV para reducir el riesgo de ser rastreado
¿Es el Deslizamiento alto un factor clave para determinar el éxito de la excavación de perros de tierra?
La mayoría de los tokens de perro de la tierra no tienen una volatilidad a corto plazo tan alta, y el rango de deslizamiento no tendrá un efecto adicional en la tasa de éxito.
Más que todo, son tus tarifas prioritarias + tus nodos de transacción + factores de selección de ruta de transacción. Estos pueden mejorar continuamente tu tasa de éxito en las transacciones. Mientras que el Deslizamiento es simplemente una opción en ciertas situaciones extremas. La mayoría de las veces, un 10% - 20% es suficiente. Esto puede ajustarse manualmente varias veces durante la transacción para controlar el riesgo.
Para el pequeño P, todo se trata de apostar poco para ganar mucho, con una cantidad de compra única no muy grande, simplemente ajusta el Deslizamiento y podrás evitar la mayoría de las situaciones de ser atrapado.
Conclusion
Cuando el lugar de negociación es AMM (Raydium), el parámetro de Deslizamiento determina la probabilidad de ser atrapado por MEV.
Si establece un alto Deslizamiento, necesitará evaluar:
· ¿La tarifa de gas es lo suficientemente alta para evitar que los robots MEV se adelanten?
· ¿Es suficiente la cantidad de compra para que los robots MEV sean rentables?
· ¿La piscina de liquidez es lo suficientemente profunda, de lo contrario podría llenar el rango de Deslizamiento
· Al realizar operaciones de compra y venta en lotes pequeños y reducir el Deslizamiento, se puede reducir en gran medida el riesgo de pérdida por ser atrapado en un mercado estrecho.
** ¿Cuánto es el Deslizamiento? ¿Cómo se define la operación de compra y venta de pequeñas cantidades?**
Esto solo se puede sentir golpeando más perros. Es como conducir, ¡el cambio de marchas manual depende de la práctica!
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