Highlights : ①.Le cours "Cours élémentaires sur les contrats à terme" de Gate présente diverses méthodes d'analyse technique qui sont couramment employées dans le commerce des contrats à terme. L'objectif de ces cours est d'aider les traders à établir un cadre complet pour l'analyse technique. Les thèmes abordés comprennent les bases des graphiques en chandeliers, les modèles techniques, les moyennes mobiles, les lignes de tendance et l'application des indicateurs techniques. Servant de chapitre d'introduction à la série "Maîtriser l'analyse technique", cet article présente le concept, la théorie de base et l'application pratique de l'analyse technique. Une bonne compréhension des concepts fondamentaux abordés ici est essentielle pour appréhender les méthodes spécifiques de l'analyse technique qui seront introduites dans les cours suivants.
Ⅰ.Qu'est-ce qu'une analyse technique ? L'analyse technique dans le domaine des cryptomonnaies se concentre sur l'étude des modèles dans les mouvements du marché, principalement les fluctuations de prix du Bitcoin (BTC) et de l'Ethereum (ETH). L'objectif est d'identifier les moments optimaux pour acheter ou vendre des actifs en fonction des tendances projetées du marché.
On considère généralement que le système moderne d'analyse technique a vu le jour avec l'introduction de la théorie de Dow. Charles Henry Dow, fondateur de l'indice Dow Jones, est considéré comme le pionnier de l'analyse technique moderne. Sa théorie de Dow sert de principe de base sur lequel toute la discipline est construite.
Il est essentiel de reconnaître que la validité de toutes les méthodes d'analyse technique repose sur l'hypothèse que les prémisses suivantes sont vraies :
- Le comportement du marché, que ce soit sous forme de prix ou d'indice, intègre toutes les informations disponibles ;
- Le marché tend à évoluer dans une direction ou une tendance spécifique sur une période donnée, et cette tendance possède l'inertie nécessaire pour se maintenir ; 3).les schémas historiques ont tendance à se répéter.
Ⅱ.outils de l'analyse technique ①.Graphique en chandeliers Le graphique en chandelier, également connu sous le nom de graphique en K, trouve ses origines à l'époque du shogunat Tokugawa au Japon, au 18e siècle. Initialement utilisé pour suivre les fluctuations des prix du riz, il est depuis devenu l'outil d'analyse technique le plus couramment utilisé dans les échanges de crypto-monnaies.
Un graphique en chandelier pour une période donnée affiche les cours d'ouverture, de clôture, de clôture et de clôture maximale pour cet intervalle. Le graphique présente une forme rectangulaire - appelée "corps réel" - formée entre le cours le plus haut et le cours le plus bas. En outre, deux lignes verticales, appelées "ombres", partent du haut et du bas de ce corps réel. La ligne au-dessus du corps réel est l'ombre supérieure, et celle en dessous est l'ombre inférieure.
Lorsque le corps réel est coloré en vert, cela indique que le cours d'ouverture est supérieur au cours de clôture. Inversement, si le corps réel est coloré en rouge, cela signifie que le cours d'ouverture est inférieur au cours de clôture.
Les différents états des graphiques en chandeliers, ainsi que les combinaisons de différents modèles de chandeliers tels que les modèles de chandeliers ascendants, les modèles de chandeliers descendants, les formes "achat-bas", les formes "vente-haut" et les consolidations, constituent le cadre de base de l'analyse technique.
②.L'analyse des tendances Il est communément admis que tout ce qui existe dans le monde, qu'il s'agisse d'objets physiques ou de l'esprit humain, suit une tendance spécifique au cours d'une certaine période. Décrire une tendance dans le mouvement de n'importe quel sujet implique d'identifier à la fois la direction et l'élan que le sujet gagne pour soutenir sa trajectoire actuelle. Le marché des crypto-monnaies ne fait pas exception à la règle ; il évolue lui aussi selon des schémas identifiables au sein de cycles temporels spécifiques, et ces tendances ont souvent l'inertie nécessaire pour maintenir leur cap.
Les tendances peuvent être classées comme étant à long, moyen ou court terme. La direction de ces tendances peut être à la hausse, à la baisse ou latérale (consolidation).
Le système d'analyse des tendances, qui trouve également ses racines dans la théorie de Dow, incorpore divers outils analytiques. Ceux-ci comprennent l'analyse des lignes de tendance, ainsi que l'identification des lignes et des canaux de support et de résistance.
③.Moyenne mobile La ligne de la moyenne mobile (MA) est une courbe formée par la connexion des prix moyens ou des indices sur une période de trading spécifique. Enracinée dans le concept de coût moyen de la théorie de Dow, la MA reflète également les principes des moyennes mobiles statistiques.
En tant qu'indicateur, la MA saisit à la fois les fluctuations et les tendances des prix ou des indices, aidant ainsi les traders à prédire les orientations futures du marché. Elle sert de représentation numérique, graphique et visuelle de la théorie de Dow et de la théorie des vagues.
L'analyse des moyennes mobiles est un outil essentiel pour les traders. Au-delà du simple statut de la MA, l'adhérence et la divergence entre différentes MA peuvent fournir des indications précieuses sur les tendances du marché.
Pour une compréhension plus nuancée de la dynamique du marché - comme l'équilibre entre les forces d'achat et de vente, ainsi que la direction et la force de l'élan dans les tendances du marché - il est conseillé d'utiliser l'analyse de la MA en conjonction avec d'autres indicateurs.
Il peut s'agir de la moyenne mobile de convergence et de divergence (MACD), de l'indice de force relative (RSI), du volume (VOL) et des bandes de Bollinger (BOLL).
Ⅲ.L'objectif de l'analyse technique ①.Identifier les tendances du marché La clé d'un trading rentable est d'ouvrir des positions qui sont cohérentes avec la tendance du marché. Autrement dit, il faut ouvrir des positions longues lorsque le cours est sur le point de monter, et des positions courtes lorsque le marché est sur le point de devenir baissier. Déterminer l'état du marché est donc la première étape du trading. Différents outils techniques peuvent vous aider à cet égard.
Selon la théorie de Dow, une fois établies, les tendances ont l'inertie nécessaire pour se maintenir et ne s'inversent pas facilement. "Ne jamais aller à l'encontre de la tendance" est un principe auquel les traders expérimentés adhèrent rigoureusement. Pour appliquer cette règle, ils évaluent d'abord les conditions du marché - en déterminant si le marché est haussier, baissier ou dans un mouvement latéral - à l'aide de diverses méthodes d'analyse technique. Sur la base de cette évaluation, ils élaborent ensuite un plan de négociation adapté à la situation actuelle du marché. L'utilisation d'une telle stratégie peut améliorer considérablement le taux de réussite des transactions.
②.Le timing des achats et des ventes Après avoir identifié la tendance directionnelle du marché - qui peut être à la hausse, à la baisse ou latérale - l'étape suivante consiste à déterminer le point d'entrée optimal. Les bénéfices peuvent être maximisés en ouvrant des positions au moment le plus opportun.
La stratégie générale consiste à utiliser des indicateurs à long terme pour évaluer la tendance générale du marché, tout en surveillant les mouvements à court terme pour affiner le timing des transactions. Par exemple, on peut consulter les moyennes mobiles (MA) quotidiennes et hebdomadaires et les graphiques en chandeliers pour évaluer la direction générale du mouvement des prix. Ensuite, pour déterminer le meilleur moment pour entrer sur le marché, il est possible d'analyser les changements sur des périodes plus courtes, comme les graphiques de 4 heures, d'une heure ou même de 15 minutes.
Plus précisément, lorsque les graphiques à court terme forment des figures telles que des têtes et des épaules, des doubles creux ou des creux arrondis, le moment peut être opportun pour acheter des actifs. De même, les signaux de vente peuvent souvent être discernés à partir de la formation de figures baissières correspondantes.
③.Identifier les niveaux de stop-loss et de take-profit Les traders expérimentés obtiennent souvent des taux de réussite élevés en respectant une règle clé : ils n'ouvrent des positions qu'en présence de signaux clairs et fixent toujours des niveaux de prise de bénéfice et de perte pour toutes les positions ouvertes. La gestion du risque est un élément indispensable de toute stratégie de trading, notamment en raison de la volatilité et de l'imprévisibilité inhérentes au marché, ainsi que de la possibilité d'événements de type "cygne noir" susceptibles de modifier radicalement les conditions du marché. L'utilisation de mécanismes de stop-loss et de take-profit permet d'atténuer les pertes et de maximiser les profits.
En fixant un niveau de prise de bénéfice, les positions seront automatiquement fermées une fois que le prix désigné sera atteint. Cela permet de garantir un certain niveau de profit et d'éviter l'érosion des gains si le marché évolue défavorablement par la suite. À l'inverse, un stop-loss est conçu pour réduire les pertes mineures avant qu'elles ne se transforment en pertes importantes, en veillant à ce que toute perte subie reste dans une fourchette acceptable.
Ⅳ.Résumé Apparues il y a plus d'un siècle, les méthodes d'analyse technique ont évolué parallèlement au développement des marchés financiers traditionnels. Aujourd'hui, il existe un cadre d'analyse technique complet pour la négociation d'actifs financiers traditionnels. Cette forme d'analyse repose sur trois hypothèses clés : les prix du marché reflètent toutes les informations disponibles, les tendances ont l'inertie nécessaire pour se maintenir et l'histoire a tendance à se répéter. Les analystes techniques considèrent également d'autres facteurs, tels que la psychologie du marché et le rapport de force entre les acheteurs et les vendeurs, comme contribuant à l'évolution des prix. Investir ne doit pas être compliqué ; la clé du succès réside dans la compréhension des lois qui régissent les mouvements du marché lorsqu'ils oscillent entre les tendances haussières et baissières et provoquent des changements dans le sentiment du marché, qui passe de l'avidité à la peur et vice-versa.
Pour ceux qui débutent dans le trading, il est essentiel de se familiariser avec les méthodes d'analyse technique de base et de comprendre la logique qui sous-tend ces techniques. Cela permettra de prédire plus précisément les tendances du marché, ce qui est une étape cruciale dans l'élaboration d'une stratégie de négociation efficace et dans l'amélioration du taux de réussite.
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