Fonte da imagem: https://usual.money/

O token USUAL faz parte da infraestrutura descentralizada e segura da Usual para criar stablecoins lastreadas em moedas fiduciárias dentro do ecossistema de finanças descentralizadas (DeFi). A Usual tem como objetivo redefinir a estrutura de propriedade e governança do mercado de stablecoins, permitindo que os usuários participem ativamente do sucesso do protocolo por meio da redistribuição. Esta infraestrutura multi-cadeia agrega Ativos do Mundo Real (RWAs) tokenizados de entidades como BlackRock, Ondo e Mountain Protocol para criar USD0, uma stablecoin verificável na cadeia e sem permissão.

Visão Geral do Projeto: Visão Central do Token USUAL

A missão da Usual é construir um ecossistema transparente e equitativo para stablecoins, aproveitando RWAs e oferecendo direitos de governança aos detentores de tokens $USUAL. O objetivo principal da Usual é redistribuir a propriedade e o controle para os usuários e terceiros, transformando a forma como a riqueza e a governança são distribuídas no mercado de stablecoins. Essa visão contrasta fortemente com os sistemas tradicionais de stablecoin como Tether e Circle, que geram receitas imensas sem oferecer benefícios de propriedade aos usuários que contribuem para o seu sucesso.

Três Observações Principais da Usual: Abordando os Desafios Principais da DeFi

O desenvolvimento do Usual foi impulsionado pelo reconhecimento de três fatores-chave no espaço DeFi:

1. Desigualdade de receitas: Em 2023, Tether e Circle geraram mais de $10 bilhões em receitas, mas nada disso foi compartilhado com os usuários que apoiam o seu sucesso.
2. Ativos do Mundo Real Subutilizados (RWA): Embora os RWAs estejam crescendo, eles têm sido lentos em integrar-se às plataformas DeFi. O número de detentores de RWA na mainnet permanece limitado a menos de 5.000, apesar do crescente interesse e da chegada de Títulos do Tesouro dos EUA na cadeia.
3. Falta de Exposição ao Sucesso do Projeto: Os usuários DeFi têm exigido uma exposição mais substancial ao sucesso dos projetos que eles apoiam. Os modelos de rendimento atuais não recompensam suficientemente os contribuidores iniciais ou aqueles que assumem riscos mais elevados dentro do ecossistema DeFi.

A Usual resolve esses problemas dando aos usuários acesso tanto ao rendimento quanto à exposição ao crescimento, redistribuindo a propriedade e permitindo que os participantes se beneficiem de suas contribuições.

Principais produtos da Usual: Conectando DeFi e Ativos do Mundo Real

A infraestrutura da Usual é construída em torno de três produtos principais, cada um servindo propósitos distintos, mas interconectados:

• USD0: Uma stablecoin lastreada em moeda fiduciária para pagamentos, negociação e uso como garantia, projetada para garantir estabilidade ao mesmo tempo em que mantém o controle descentralizado.
• Token de Staking Líquido USD0 (LST): Um produto que gera retornos e oferece recompensas de staking de liquidez, oferecendo aos usuários a oportunidade de participar do crescimento do ecossistema DeFi. Este produto tem como objetivo melhorar os retornos por meio da tokenização de Ativos do Mundo Real.
• Token de Governança USUAL: O token $USUAL em si é crucial para a tomada de decisões do protocolo. Os detentores de tokens têm o poder de votar e influenciar decisões-chave relacionadas ao ecossistema Usual, garantindo governança descentralizada e maior participação da comunidade.

Principais recursos do Protocolo USUAL

1. Motor de Criação e Resgate: O Motor de Criação e Resgate do Usual permite a criação eficiente (criação) e retirada (resgate) de USD0 stablecoins, proporcionando liquidez e acesso aos participantes na plataforma. Este mecanismo facilita a integração perfeita da stablecoin nas finanças descentralizadas, garantindo escalabilidade e confiabilidade.
2. USD0: USD0 é um stablecoin descentralizado, lastreado em moeda fiduciária, projetado para servir como uma reserva confiável de valor para pagamentos, negociações e garantias dentro do DeFi. Sua estabilidade e transparência são fundamentais para oferecer aos usuários a confiança necessária para interagir dentro do ecossistema Usual.
3. USD0++: USD0++ é um Token de Estaqueamento Líquido (LST) que permite uma maior geração de rendimento dentro da infraestrutura da Usual. Expande o USD0 ao adicionar capacidades de estaqueamento para Ativos do Mundo Real, proporcionando crescimento adicional e exposição ao rendimento para participantes do DeFi.
4. USUAL: O token $USUAL funciona como o token de governança para o protocolo Usual. Os detentores de tokens $USUAL participam nos processos de tomada de decisão, influenciando a direção e as políticas dentro do ecossistema, o que garante uma governança descentralizada.
5. USUAL: USUAL: USUALé um token especial feito sob medida para investidores iniciais, contribuidores e consultores do protocolo Usual, oferecendo direitos de governança distintos. Estes detentores beneficiam da receção de 10% de todas as distribuições de tokens $USUAL, uma funcionalidade permanentemente integrada no protocolo. Nas fases iniciais, USUALos detentores mantêm a maioria dos direitos de voto para orientar o desenvolvimento do protocolo. Com o tempo, a governança se deslocará para uma abordagem mais descentralizada envolvendo uma participação mais ampla dos detentores de tokens $USUAL, ao mesmo tempo que preserva os direitos permanentes dos detentores *USUAL.
6. USUALx (Staking USUAL): USUALx permite aos detentores apostar tokens $USUAL em troca de recompensas e benefícios adicionais de governação. Ao apostar os seus tokens USUAL, os utilizadores ajudam a garantir a rede e participam na estrutura de governação descentralizada da Usual, enquanto ganham recompensas valiosas.
7. Distribuição USUAL: O mecanismo de distribuição de tokens USUAL prioriza emissões justas e orientadas pela comunidade. Os tokens são emitidos diariamente, com a taxa ajustada com base em indicadores de desempenho como o crescimento do TVL e as taxas de juros. Alocados por meio de cofres on-chain (por exemplo, UsualX e UsualS) e validados off-chain por meio de prova de Merkle, as emissões são limitadas para controlar a inflação. A governança supervisiona a distribuição entre provedores de liquidez, stakers e criadores de mercado, garantindo flexibilidade e alinhamento com a trajetória de crescimento de longo prazo da USUAL, enquanto reduz gradualmente as emissões de tokens à medida que o TVL aumenta.
8. Airdrop USUAL: O Airdrop USUAL foi projetado para incentivar o envolvimento precoce, recompensando os usuários que participaram da fase de pré-lançamento. Os participantes são divididos com base em suas participações em "pills" - dados off-chain coletados durante a campanha - em Top 80% e Bottom 20%. Os destinatários do Airdrop podem solicitar tokens de acordo com a posição de seu grupo, com várias opções de solicitação disponíveis. Essa abordagem estruturada garante recompensas personalizadas, aumentando o engajamento de uma variedade de usuários com base em seu nível de participação.

Como o Token USUAL Redistribui Propriedade e Governança

Um princípio central por trás do token USUAL é democratizar a governança e a propriedade dentro do ecossistema de stablecoin. Ao contrário dos modelos tradicionais, onde as partes centralizadas possuem a infraestrutura e colhem todas as recompensas, o Usual permite que seus usuários possuam, governem e se beneficiem diretamente de sua participação na plataforma.

Para ilustrar, pense em um cenário em que, em vez da entidade centralizada por trás da Tether possuir todo o projeto e a receita associada, os usuários que fornecem liquidez e governança são os verdadeiros proprietários.

Ao utilizar tokens $USUAL, os usuários ganham o poder de votar em decisões de plataforma, moldar o futuro do USD0 e ajudar a expandir o ecossistema do protocolo. Através disso, a Usual está liderando um novo framework para a descentralização em protocolos financeiros.

Benefícios do Token USUAL: O Que os Utilizadores Ganham

Como um ecossistema que redistribui tanto o crescimento quanto o rendimento, o token $USUAL oferece benefícios substanciais aos usuários que interagem com a plataforma:

• Propriedade e Governança: Os utilizadores contribuem diretamente para o sucesso e direção futura da plataforma Usual. Cada detentor de tokens $USUAL participa nos processos de tomada de decisão dentro da comunidade e do modelo de governança.
• Ativos estáveis e seguros: Através da stablecoin USD0, os participantes têm acesso a um token seguro, apoiado por fiat, com as vantagens da descentralização. É uma solução destinada a melhorar a inclusão financeira e a estabilidade no DeFi.
• Geração de Rendimento Mais Elevado: Com LSTs de USD0, os utilizadores podem apostar e obter retornos significativos, ao mesmo tempo que desfrutam de exposição a Ativos do Mundo Real (RWAs) tokenizados, permitindo assim a participação no mercado financeiro mais amplo através de tokens on-chain.
• Composição: A infraestrutura multi-chain da Usual foi projetada para garantir que ativos e participantes no ecossistema possam operar em várias cadeias de forma flexível e componível.

Tokenomics: Token USUAL e sua Estrutura de Mercado

Fonte da imagem: https://www.gate.io/trade/USUAL_USDT

A principal tokenômica do token USUAL concentra-se em garantir o equilíbrio adequado entre utilidade, governança e recompensas de staking dentro da plataforma Usual:

• Capitalização de mercado e oferta: Em janeiro de 2025, o token $USUAL tem uma capitalização de mercado aproximada de $195.66 milhões em 21 de janeiro de 2025 e um fornecimento total de 4 bilhões de tokens. Este fornecimento será distribuído entre diferentes participantes, com alguns tokens reservados para provisão de liquidez, staking e governança.
• Governança: O token $USUAL facilita a governança orientada pela comunidade, garantindo que as decisões sobre o desenvolvimento de protocolos, mudanças no sistema e parcerias sejam tomadas por consenso descentralizado.
• Controlo da Inflação: A inflação geral do token $USUAL será gerida através de mecanismos de staking, participação na governação e incentivos para manter o valor estável de acordo com os objetivos de longo prazo da plataforma.

A Gate.io agora lançou pares de negociação USUAL. Clique no link para ir para a transação: https://www.gate.io/trade/USUAL_USDT

Preços e Dinâmica de Mercado: Compreender o Valor do Token USUAL

O valor do token USUAL é em grande parte impulsionado por vários fatores-chave:

• Procura por Stablecoins Descentralizadas: A crescente adoção de soluções financeiras descentralizadas e o interesse em stablecoins lastreadas em moeda fiduciária estão a criar uma procura por projetos como o Usual.
• Produtos de Geração de Rendimento: Com o inovador Token de Staking Líquido USD0 e exposição a Ativos do Mundo Real, o token $USUAL possui potencial de longo prazo para retornos significativos sobre o investimento.
• Negociação e Liquidez: O Token está listado em grandes exchanges como a Gate.io, aumentando sua acessibilidade a um amplo público de investidores de varejo e institucionais.

Estes fatores tornam o token USUAL uma opção atraente para os utilizadores que procuram segurança, transparência e participação num modelo de governação descentralizada.

Roadmap: O futuro do Token USUAL

O projeto de token USUAL delineou sua visão de crescimento, expansão e aumento do alcance de mercado. Alguns dos marcos futuros incluem:

• Integração entre Cadeias: Expansão das capacidades da stablecoin USD0 e do token USUAL para ecossistemas de blockchain adicionais além do Ethereum.
• Parcerias com plataformas DeFi: Integração contínua com plataformas DeFi chave para aumentar a liquidez e utilidade para o token $USUAL.
• Recursos aprimorados do Token: O desenvolvimento de mecanismos de geração de rendimento e melhorias adicionais para o LST USD0 à medida que a demanda por stablecoins aumenta.
• Evolução da Governança Descentralizada: Reforçar o quadro de governança para garantir que os detentores de tokens $USUAL possam influenciar todas as decisões de protocolo significativas no futuro.

Conclusão: Por que o Token USUAL é Importante para o Futuro do DeFi

O token USUAL está posicionado para ser um grande jogador no ecossistema DeFi devido à sua abordagem inovadora para a governança descentralizada, funcionalidade de stablecoin e integração de Ativos do Mundo Real (RWAs) tokenizados. Sua ênfase na redistribuição de riqueza e governança garante que o sucesso da plataforma seja diretamente compartilhado com seus participantes, marcando um forte contraste com os sistemas tradicionais. À medida que a adoção do token $USUAL cresce e o ecossistema se desenvolve ainda mais, promete revolucionar o cenário das stablecoins e DeFi, proporcionando maiores oportunidades para usuários, desenvolvedores e entusiastas de DeFi.