Парадокс боргу: як Роберт Кійосакі здобув багатство за допомогою стратегічного позичання

Роберт Кійосакі, відомий автор бестселерів серії Багатий тато, бідний тато, послідовно кидає виклик традиційній мудрості щодо управління грошима. Його останнє відкриття викликало значну дискусію: мільярдер-підприємець має 1,2 мільярда доларів боргу — і все ж цей контрінтуїтивний підхід є основою його стратегії накопичення багатства.

Пер redefініція боргу як інструменту багатства

Ядро фінансової філософії Кійосакі базується на фундаментальній різниці: борг, використаний для придбання зобов’язань, значно відрізняється від боргу, спрямованого на купівлю активів, що генерують дохід. Замість того, щоб сприймати борг як тягар, він розглядає його як фінансовий інструмент для множення багатства.

У своїх заявах 2022 та 2023 років Кійосакі докладніше пояснив свою нестандартну позицію. У той час як багато людей накопичують борги через споживчі витрати, його підхід спрямований на придбання активів — зокрема нерухомості, яка з часом зростає в ціні. Його особистий портфель активів відображає цей принцип; розкішні автомобілі, такі як Ferrari та Rolls-Royce, хоча й є зобов’язаннями, купуються без боргу, тоді як значні позики фінансують зростаючі інвестиції.

Скептицизм щодо валюти та альтернативні активи

Недовіра Кійосакі до фіатної валюти сягає 1971 року, коли долар перейшов на боргову систему. Це переконання формує його стратегію розподілу активів. Замість утримання грошових резервів він перетворює доходи у tangible store of value — зокрема срібло та золото — розглядаючи дорогоцінні метали як захист від інфляції. Його володіння Bitcoin також відображають цю диверсифікацію у альтернативні активи поза традиційними валютними системами.

Податкова стратегія через стратегічне позичання

Менш відомою перевагою використання боргу для інвестицій є оптимізація податків. Коли борг фінансує активи, що приносять дохід, відсотки можуть бути податково вирахуваними у багатьох юрисдикціях. Сам Кійосакі пояснює, що його мінімальні податкові зобов’язання зумовлені саме цією стратегією, підкреслюючи, що розуміння історичної монетарної політики показує, як багаті люди легально зменшують свій податковий тягар через структуровані борги.

Математика leveraged wealth

Математика, що лежить в основі зростання чистого капіталу Кійосакі, полягає у використанні позиченого капіталу для придбання кількох активів, кожен з яких зростає незалежно. Оскільки ці активи генерують дохід або зростають у ціні, початковий позичений обсяг становить менший відсоток від загального багатства — створюючи ілюзію фінансової неплатоспроможності на папері, водночас нарощуючи значний чистий капітал у реальності.

Цей підхід має внутрішні ризики; економічні спади або знецінення активів можуть спричинити каскадні проблеми. Однак теза Кійосакі базується на припущенні, що обдумане ризикування у поєднанні з правильним вибором активів дає перевагу у довгостроковому накопиченні багатства порівняно з консервативними стратегіями заощаджень у готівці.

Його нестандартна методологія змушує читачів переосмислити своє ставлення до боргу і поставити під сумнів, чи традиційні фінансові поради достатньо сприяють досягненню цілей з накопичення багатства.