Testimonio del Vicepresidente de Supervisión Bowman sobre supervisión y regulación

Presidente Scott, Miembro de Mayor Jerarquía Warren, y miembros del Comité, gracias por la oportunidad de testificar sobre las actividades supervisoras y regulatorias de la Reserva Federal.

Mi testimonio de hoy se centrará en dos áreas. Primero, el estado actual del sector bancario. Segundo, los avances en mis prioridades como Vicepresidente de Supervisión desde mi confirmación el año pasado. Mis prioridades están relacionadas con la efectividad, seguridad, solidez y estabilidad de nuestro sistema financiero, y con la eficacia y responsabilidad de nuestra regulación y supervisión de ese sistema. Nuestra supervisión y regulación deben apoyar un sistema bancario seguro y sólido que fomente el crecimiento económico y, al mismo tiempo, proteja la estabilidad financiera.

Condiciones Bancarias

Comenzaré proporcionando una actualización sobre las condiciones bancarias. El sistema bancario sigue siendo sólido y resistente. Los bancos continúan reportando ratios de capital fuertes y buffers de liquidez significativos, lo que los posiciona bien para apoyar el crecimiento económico. La salud general del sector bancario se demuestra con el crecimiento continuo en los préstamos, la disminución en los préstamos en incumplimiento en la mayoría de las categorías y la rentabilidad sólida. Sin embargo, las instituciones financieras no bancarias siguen aumentando su participación en el mercado total de préstamos, creando una competencia fuerte para los bancos regulados sin enfrentarse a los mismos estándares de capital, liquidez y otras normas prudenciales. Esta competencia de las no bancarias incluye pagos y préstamos.

Los bancos regulados deben tener las herramientas y la flexibilidad para innovar y competir eficazmente, manteniendo la seguridad y solidez que define nuestro sistema bancario. Para ello, la Reserva Federal está fomentando la innovación en los bancos para mejorar los productos y servicios que ofrecen. Hemos revocado varias políticas destinadas a obstaculizar la innovación.1 También estamos trabajando con otros reguladores bancarios para desarrollar regulaciones que incluyan capital y liquidez para los emisores de stablecoins, según lo requerido por la Ley GENIUS.

Además, proporcionaremos claridad respecto al tratamiento de los activos digitales para asegurar que el sistema bancario esté bien preparado para apoyar las actividades relacionadas con activos digitales. Esto incluye claridad sobre la permisibilidad de dichas actividades y disposición a ofrecer retroalimentación regulatoria sobre nuevos casos de uso propuestos. Como regulador, mi papel es fomentar la innovación de manera responsable, y debemos mejorar continuamente nuestra capacidad para supervisar los riesgos que la innovación pueda presentar para la seguridad y solidez.

Priorización de Temas de Banca Comunitaria

Uno de los objetivos de la Reserva Federal es adaptar nuestro marco regulatorio y supervisor para reflejar con precisión el riesgo que diferentes modelos de negocio bancario representan para el sistema financiero. Los bancos comunitarios deben estar sujetos a estándares menos estrictos que los grandes bancos, y existe una oportunidad significativa para adaptar regulaciones y supervisión a las necesidades y circunstancias únicas de estos bancos. No podemos seguir aplicando políticas y expectativas supervisoras diseñadas para los bancos más grandes a bancos más pequeños, menos riesgosos y menos complejos.

Por ello, apoyo los esfuerzos del Congreso para reducir la carga sobre los bancos comunitarios. Apoyo aumentar los umbrales estatutarios estáticos y desactualizados, incluyendo los umbrales de activos, que no han sido actualizados en muchos años. El crecimiento de activos, en parte debido a la inflación y el crecimiento económico, ha llevado a que bancos pequeños estén sujetos a leyes y regulaciones destinadas a bancos mucho más grandes. También apoyo mejoras en la Ley de Secreto Bancario y en el marco contra el lavado de dinero, que ayudarán a las fuerzas del orden y reducirán la carga regulatoria innecesaria que recae desproporcionadamente en los bancos comunitarios. Por ejemplo, los umbrales para los Informes de Transacciones en Moneda y los Informes de Actividad Sospechosa no han sido ajustados desde su establecimiento, a pesar de décadas de crecimiento económico y del sistema financiero. Estos umbrales deben actualizarse para enfocar mejor los recursos en transacciones y actividades que realmente sean sospechosas.

Donde sea posible, la Reserva Federal está tomando medidas para adaptar aún más las regulaciones y supervisión para que los bancos comunitarios puedan servir mejor a sus clientes y comunidades. Estamos considerando cuidadosamente los comentarios sobre nuestros cambios propuestos en la relación de apalancamiento de los bancos comunitarios. Estos cambios ofrecerían mayor flexibilidad y opciones en su marco de capital, manteniendo la seguridad y permitiendo que estos bancos se enfoquen en su misión principal: apoyar el crecimiento y la actividad económica mediante préstamos a hogares y empresas. También hemos lanzado nuevas opciones de capital para bancos mutualistas, incluyendo instrumentos de capital que podrían calificar como patrimonio común de nivel 1 o como capital adicional de nivel 1. Estamos abiertos a perfeccionar estas opciones y esperamos sus comentarios.

También es momento de adaptar los procesos de fusiones, adquisiciones y nuevas autorizaciones para bancos comunitarios. Estamos explorando simplificar estos procesos y actualizar el análisis de fusiones del Consejo de la Reserva Federal para reflejar y considerar la competencia entre bancos pequeños. Es momento de construir un marco para los bancos comunitarios que reconozca sus fortalezas únicas y apoye su papel crucial en ofrecer servicios financieros a empresas y familias en todo Estados Unidos.

Un marco regulatorio efectivo es fundamental para supervisar adecuadamente las instituciones financieras. Actualmente, estamos realizando nuestra tercera revisión de la Ley de Reducción de la Burocracia y Regulaciones para el Crecimiento Económico (EGRPRA) para eliminar reglas obsoletas, innecesarias o excesivamente onerosas. Espero que, a diferencia de revisiones anteriores, esta genere cambios sustantivos. Este tipo de evaluación regular debe ser una parte continua de nuestro trabajo. Un enfoque proactivo asegurará que las regulaciones sean receptivas y adaptables a las necesidades y condiciones cambiantes del sector bancario.

Agenda Regulatoria para Bancos Grandes

También estamos modernizando y simplificando la regulación de los bancos grandes. El Consejo está considerando modificaciones en cada uno de los cuatro pilares de nuestro marco de capital regulatorio para bancos grandes: pruebas de estrés, la relación de apalancamiento suplementario, el marco Basel III y la sobretasa G-SIB.

Pruebas de Estrés

El Consejo publicó en octubre del año pasado una propuesta para mejorar la responsabilidad pública y garantizar resultados sólidos en nuestro marco y prácticas de pruebas de estrés. La propuesta incluye la divulgación de los modelos de prueba de estrés, el marco para diseñar escenarios de prueba y los escenarios para las pruebas de 2026. Los cambios propuestos en los modelos reducirán la volatilidad en los requisitos de capital al abordar algunas deficiencias y ofrecer plena transparencia. Además, garantiza que cualquier cambio importante en estos modelos en el futuro contará con retroalimentación pública antes de su implementación. A principios de este mes, tras revisar los comentarios sobre los escenarios de 2026, el Consejo publicó los escenarios finales para la prueba de estrés de 2026.

Relación de Apalancamiento Suplementario (SLR)

Las agencias bancarias también finalizaron cambios en la propuesta mejorada de SLR para las organizaciones bancarias globales de importancia sistémica en EE. UU.2 Estos cambios ayudan a garantizar que los requisitos de capital por apalancamiento sirvan principalmente como respaldo a los requisitos de capital basados en riesgos, como fue la intención original. Cuando la relación de apalancamiento se convierte en la restricción vinculante, desalienta a los bancos y operadores a participar en actividades de bajo riesgo, incluyendo mantener valores del Tesoro, porque la relación de apalancamiento asigna el mismo requisito de capital a activos seguros y riesgosos.

Basel III

El Consejo, junto con nuestros colegas de las agencias bancarias federales, ha avanzado en la implementación de Basel III en EE. UU. La finalización de Basel III reduce la incertidumbre y proporciona claridad sobre los requisitos de capital, permitiendo a los bancos tomar decisiones comerciales e de inversión mejor informadas. Mi enfoque es calibrar el nuevo marco desde abajo hacia arriba, en lugar de modificarlo para lograr resultados predeterminados o preconcebidos en los requisitos de capital. Estos cambios modernizarán los requisitos de capital para apoyar la liquidez del mercado, la propiedad de vivienda asequible y la seguridad y solidez. En particular, el tratamiento del capital de los préstamos hipotecarios y los activos de servicios hipotecarios bajo el enfoque estandarizado de EE. UU. ha llevado a que los bancos reduzcan su participación en esta importante actividad crediticia, limitando el acceso al crédito hipotecario. Estamos considerando enfoques para diferenciar el riesgo de las hipotecas de manera que beneficien a instituciones financieras de todos los tamaños, no solo a los bancos más grandes.

Sobretasa G-SIB

Además, la Reserva Federal trabaja en perfeccionar el marco de sobretasa G-SIB en coordinación con las reformas del marco de capital más amplias. Es esencial que nuestro marco integral logre un equilibrio adecuado entre seguridad y solidez, garantizando la estabilidad financiera y promoviendo el crecimiento económico. Debemos mantener un sistema financiero robusto sin imponer cargas innecesarias que obstaculicen el crecimiento económico, calibrando cuidadosamente la sobretasa para evitar inhibir inadvertidamente la capacidad del sector bancario para apoyar la economía en general.

Supervisión

En cuanto al programa supervisor de la Reserva Federal, en los últimos siete años he enfatizado constantemente la importancia de la transparencia, responsabilidad y equidad en la supervisión. Estos principios guiaron mi enfoque como comisionado bancario estatal y continúan guiando mi labor hoy. Mi enfoque sigue centrado en la responsabilidad del Consejo de promover operaciones bancarias seguras y sólidas y la estabilidad del sistema financiero de EE. UU.

Un marco supervisor efectivo debe centrarse en los riesgos materiales clave para las operaciones bancarias y la estabilidad del sistema financiero en general. Para ser claro: esos riesgos incluyen riesgos no financieros cuando representan amenazas a la seguridad y solidez. La gestión de riesgos sólida, ya sea en crédito, liquidez, ciberseguridad u operaciones, sigue siendo esencial, y continuaremos examinando estos riesgos.

La supervisión también debe ser adaptada, ajustando la vigilancia a la tamaño, complejidad y perfil de riesgo de cada institución. He apoyado consistentemente un enfoque de supervisión y regulación basado en riesgos y adaptado a cada caso. Este enfoque es coherente con la directriz que di a los examinadores del Federal Reserve, publicada también el otoño pasado.3 Un ejemplo de esto es nuestro trabajo en nuevos y existentes Asuntos que Requieren Atención (MRAs), asegurando que se basen en amenazas a la seguridad y solidez y estén alineados con esta directriz, usando un lenguaje claro y expectativas transparentes. Esta revisión es una oportunidad para recalibrar—priorizar lo que realmente importa—y complementa la supervisión en curso. También continuaremos emitiendo hallazgos supervisorios cuando sea necesario. Esto no implica reducir nuestro conjunto de herramientas o enfoque supervisor.

Otra medida que estamos tomando para abordar estas preocupaciones es la revisión de nuestro marco CAMELS, en vigor desde 1979 con modificaciones mínimas. El componente de gestión (‘M’), por ejemplo, ha sido ampliamente criticado como una categoría arbitraria y altamente subjetiva. Establecer métricas y parámetros claros para todos los componentes garantizará transparencia y objetividad en nuestras evaluaciones supervisoras. Las calificaciones bancarias deben reflejar la seguridad y solidez generales, no solo deficiencias aisladas en un componente. Antes de la reciente modificación del sistema de calificación de Grandes Instituciones Financieras (LFI), los bancos a menudo eran etiquetados como “mal gestionados” a pesar de tener fuertes posiciones de capital y liquidez. Para solucionar esta deficiencia, el Consejo finalizó las revisiones del sistema de calificación LFI que abordan la discrepancia entre las calificaciones y la condición general de la institución.

Además de afinar el enfoque en riesgos materiales clave, actualizar nuestros marcos de calificación y perfeccionar nuestras herramientas supervisoras, también revisamos nuestras directivas, informes y acciones supervisoras. Esto incluye una revisión independiente por terceros de las fallas bancarias de 2023. Esta revisión examinará objetivamente por qué nuestra supervisión no fue suficiente y entregará hallazgos accionables para fortalecer aún más nuestras prácticas supervisoras. Además, el Consejo ha terminado oficialmente la práctica de usar el riesgo reputacional en nuestro programa supervisor.4 Este cambio abordó preocupaciones legítimas de que la supervisión basada en un concepto ambiguo como el riesgo reputacional podría influir indebidamente en las decisiones comerciales de un banco. También hemos propuesto una regulación para impedir que el personal del Consejo fomente, influya o obligue a los bancos a dejar de atender o rechazar a un cliente debido a sus creencias políticas o religiosas protegidas constitucionalmente, asociaciones, discurso o conducta. Para ser claro: los supervisores bancarios nunca, y bajo mi supervisión no, deben dictar qué individuos y negocios legales puede atender un banco. Los bancos deben seguir siendo libres para tomar decisiones basadas en riesgos sobre a quién sirven.

Finalmente, también estamos aumentando la transparencia en la supervisión. Hemos comenzado a publicar manuales internos de supervisión, empezando con los manuales para G-SIBs.5

Gracias nuevamente por la oportunidad de comparecer ante ustedes esta mañana. Espero sus preguntas.