Introdução

Superseed é uma camada Ethereum L2 construída em OPStack, sendo sua aplicação principal um protocolo de empréstimo CDP. Na Superseed, os usuários podem utilizar vários tipos de ativos como garantia para emitir e emprestar stablecoins Superseed. Ele introduz dois novos primitivos cripto: Super Collateral e Proof of Repayment. O Super Collateral permite que os mutuários evitem pagar juros sobre empréstimos, enquanto o Proof of Repayment recompensa programaticamente indivíduos que ajudam os mutuários do Super Collateral a reembolsar seus empréstimos.

Contexto de Financiamento

Antecedentes de financiamento (fonte da imagemhttps://www.rootdata.com/Projects/detail/Superseed?k=MTI1NDY%3D)

A Superseed divulgou publicamente The Rollup Ventures como investidor, mas não revelou detalhes específicos de financiamento.

Membros da Equipa

Membros da equipe (Fonte da imagemhttps://www.rootdata.com/Projects/detail/Superseed?k=MTI1NDY%3D)

A equipe principal da Superseed é composta pelo fundador David Lach e pelo líder de BD Adam Browman. Adam era anteriormente o Chefe de Crescimento na Loopring, enquanto David também é um investidor na Questo.

Recursos principais

Superseed é um Optimistic Rollup que melhora a experiência on-chain através de componentes-chave como Super CDP, Super Collateral, Proof of Repayment, Repayment Vault e Superseed Stablecoin.

Se os usuários estiverem otimistas em relação a um ativo importante, como BTC, ETH ou certos tokens de governança, eles podem usar o ativo como garantia para emprestar a juros zero. Com o tempo, a receita do protocolo é automaticamente usada para pagar o empréstimo.

Além disso, o Proof of Repayment introduz um sistema de leilão diário em que novos tokens são criados e leiloados. Qualquer pessoa pode participar, e o licitante de stablecoin mais alto ganha a recompensa do dia. Os recursos obtidos com esses leilões (ou seja, stablecoins usadas para licitar) são então usados para pagar empréstimos para os mutuários de Super Collateral.

Super CDP

Como funciona o Super CDP

No centro do Superseed está um protocolo CDP nativo (Collateralized Debt Position) embutido na rede rollup. Ele serve como hub de liquidez e mecanismo de recompensas do ecossistema.

Um protocolo de empréstimo CDP permite que os usuários bloqueiem ativos como garantia e emitam ou tomem emprestado ativos diferentes, geralmente stablecoins. Ao contrário dos mercados de empréstimos peer-to-peer (P2P), onde os mutuários obtêm liquidez dos pools de credores, o empréstimo baseado em CDP obtém liquidez diretamente da garantia do mutuário.

Na plataforma Superseed, os usuários podem colateralizar vários ativos para criar e pegar emprestado Superseed stablecoins. O pool de colaterais do Super CDP inclui ativos como tokens de governança Superseed, ETH e WBTC.

Quando os ativos são bloqueados no Super CDP, é criada uma posição de dívida colateralizada (CDP) e são emitidas stablecoins Superseed. O protocolo impõe uma sobre-colateralização, o que significa que o valor da garantia deve exceder 150% das stablecoins emprestadas.

Para retirar o colateral, os usuários devem primeiro pagar seus empréstimos. Se um CDP não conseguir manter a relação de colateral necessária, o protocolo liquidará parte do colateral através de um leilão para pagar a dívida e impor uma penalidade. Uma vez que o CDP de um usuário seja liquidado ou seu empréstimo seja totalmente pago, as stablecoins correspondentes são queimadas.

A taxa de juros dentro do CDP é determinada pela governança, visando manter a estabilidade do stablecoin.

Supercollateral

Processo de Reembolso do Supercollateral

O token de governança da Superseed desempenha um papel especial no protocolo CDP, permitindo que mutuários que atendam a requisitos de segurança específicos (por exemplo, uma taxa de garantia de 500%) obtenham empréstimos sem juros. Todas as taxas geradas em toda a rede são usadas para pagar as dívidas dos usuários do Super Collateral.

O token de governança da Superseed atua como Super Colateral, permitindo que mutuários qualificados (aqueles que atendem à taxa de colateral de 500%) o usem como garantia sem incorrer em juros sobre empréstimos.

Além disso, todas as taxas geradas dentro do ecossistema Superseed contribuem para reembolsar os empréstimos dos utilizadores do Super Colateral.

Fontes de taxas para pagamento automático do empréstimo:

• Lucros líquidos do sequenciador L2
• Juros gerados a partir de empréstimos garantidos por ativos não Super Collateral (por exemplo, ETH, WBTC) dentro do protocolo CDP
• Comprovativo de receita de reembolso
• Rendimento da ponte de staking de rendimento nativo - Os usuários podem escolher entre opções de ponte tradicional e de geração de rendimento (não mencionado na página inicial, mas referenciado na documentação).

Mecanismo de Prova de Repagamento

Mecanismo de Comprovação de Pagamentos

A Prova de Reembolso é um mecanismo projetado para recompensar programaticamente os indivíduos que ajudam a reembolsar os empréstimos dos mutuários de Super Colateral. Os tokens Superseed têm uma taxa de inflação anual de oferta de 2%, que é distribuída diariamente por meio de leilões. Nestes leilões, os reembolsadores competem comprometendo a maior quantidade de stablecoins para reembolsar os empréstimos dos mutuários de Super Colateral, a fim de ganhar recompensas. As stablecoins que eles comprometem para reembolso são adicionadas ao cofre de reembolso, que é usado para pagar os empréstimos dos usuários de Super Colateral. Enquanto isso, os licitantes não bem-sucedidos no leilão podem reaver suas stablecoins comprometidas.

Cofre de Repagamento Dinâmico

Cofre de Repagamento Dinâmico

Um dos módulos centrais de estabilidade no protocolo de empréstimo Superseed é o Vault de Pagamento Dinâmico. Os mutuários podem reembolsar manualmente seus empréstimos queimando diretamente as stablecoins que originalmente cunharam como empréstimos. No entanto, para os usuários que se beneficiam de empréstimos de auto-reembolso através do Super Collateral, as taxas usadas para o reembolso são direcionadas para um contrato inteligente chamado Vault de Pagamento. Este vault queima sistematicamente as dívidas dos usuários do Super Collateral proporcionalmente de acordo com um cronograma predefinido. Existe apenas um Vault de Pagamento em todo o sistema, que pode ajustar dinamicamente a taxa de reembolso.

As vantagens do Dynamic Repayment Vault incluem a redução da volatilidade da taxa de reembolso ao seguir um cronograma programático de queima de dívidas. Além disso, atua como um pool de consumo para stablecoins, que o protocolo pode alavancar para manter a estabilidade do piso da stablecoin.

Stablecoin Superseed

Superseed Stablecoin

Os usuários podem emitir Superseed Stablecoin no SuperCDP usando qualquer garantia aceita. O Superseed Stablecoin visa manter uma estabilidade o mais próxima possível de $1. O design do Superseed incorpora múltiplas soluções estruturais para suportar essa estabilidade.

Primeiro, todas as taxas geradas pelo protocolo Superseed são automaticamente convertidas em Superseed Stablecoin e usadas para queimar as dívidas dos usuários de Super Colateral. Independentemente das condições de mercado - se as taxas vêm das operações do sequenciador, dos juros dos mutuários ou das Provas de Pagamento - há sempre uma demanda consistente por Superseed Stablecoin.

Esta stablecoin descentralizada e sobrecolateralizada será integrada no ecossistema Ethereum como uma ferramenta robusta e confiável, melhorando a liquidez e a estabilidade em mercados descentralizados.

Tokenomics

Superseed está empenhada em desenvolver um modelo de distribuição de tokens com foco na comunidade, com o objetivo de ir além da era dos tokens de alto FDV e baixo fornecimento circulante, garantindo ampla participação, distribuição justa e sustentabilidade a longo prazo.

Fornecimento e distribuição de tokens

Fornecimento e Distribuição de Tokens

A Fundação Superseed concebeu um modelo de alocação de tokens que prioriza o envolvimento da comunidade e a sustentabilidade a longo prazo. O fornecimento total de $SUPR é de 10 bilhões de tokens, distribuídos da seguinte forma:

• Investidores Privados: 5%
• Venda Pública: 20%
• Fundo de Ecossistema: 18%
• Tesouraria da Fundação: 20%
• Recompensas de Participação na Rede: 15%
• Contribuidores: 22%

Calendário de Desbloqueio de Tokens

Cronograma de Desbloqueio de Tokens

Detalhes de Desbloqueio

• Investidores privados: Vencimento linear ao longo de 1 ano
• Venda pública: Totalmente desbloqueado no lançamento
• Fundo do Ecossistema: 20% desbloqueado no lançamento, com o restante investido linearmente ao longo de 2 anos
• Tesouro da Fundação: 20% desbloqueado no lançamento, com o restante investido linearmente ao longo de 2 anos
• Recompensas de Participação na Rede: Totalmente desbloqueadas no lançamento, distribuídas ao longo de 3 anos
• Contribuidores: período de carência de 6 meses, seguido por 3 anos de aquisição linear

Conclusão

O Protocolo Superseed introduz uma nova experiência DeFi ao integrar a Camada 2 com uma plataforma de empréstimo CDP fixa e um mecanismo inovador de comprovação de pagamento.

Esta combinação cria um ecossistema que não só permite empréstimos com reembolso automático, mas também direciona a receita do protocolo para o desenvolvimento adicional do ecossistema. Ao combinar stablecoins sobrecolateralizadas com um cofre de reembolso dinâmico, a Superseed oferece forte estabilidade e a oportunidade de criar uma stablecoin descentralizada verdadeiramente escalável.