Então tenho estado a analisar onde investir algum capital recentemente, e honestamente, há um caso bastante sólido para alguns nomes neste momento, se tiveres uns $5.000 à disposição que não precisas para despesas imediatas.

A jogada na infraestrutura de IA ainda está a funcionar a todo vapor, e acho que a maioria das pessoas está a dormir sobre quantos ângulos diferentes podes abordá-la. Todos falam da Nvidia, claro - é a empresa mais valiosa do mundo neste momento, e há uma razão para isso. A procura pelos seus GPUs continua a acelerar. Wall Street espera um crescimento de 52% para o seu exercício fiscal de 2027, o que, honestamente, ainda parece conservador face ao que estou a ver no mercado. Sim, as pessoas preocupam-se com uma bolha de IA, mas a Nvidia está basicamente a vender as picaretas e pás aqui. Mesmo que as coisas desacelerem, eles estão demasiado enraizados na infraestrutura. Estas são ações realmente boas para investir agora se acreditas que a IA é mais do que apenas hype.

Mas aqui está o que é interessante - a Broadcom está a fazer movimentos discretos que podem conquistar uma fatia de mercado real. Eles não estão a tentar superar a Nvidia em GPUs. Em vez disso, estão a construir ASICs personalizados que os hyperscalers estão realmente entusiasmados em usar. Estes chips são otimizados para cargas de trabalho específicas de IA e também são mais baratos. Para o Q1, a Broadcom espera que a receita dos seus semicondutores de IA dobre literalmente em relação ao ano anterior. É um crescimento louco. Na minha opinião, há espaço para ambas as empresas vencerem aqui, mas a Broadcom parece subestimada na conversa.

Depois há a TSMC - e esta é a que as pessoas ignoram. Quer compres chips da Nvidia ou da Broadcom, a TSMC é a que realmente os fabrica. Eles têm a tecnologia e a capacidade que ninguém mais consegue igualar neste momento. Portanto, se estás a apostar na construção da infraestrutura de IA, a TSMC é a jogada neutra. Os analistas preveem um crescimento de 31% este ano e 22% no próximo. Isso é sólido, e é uma ótima ação para investir agora se queres exposição sem precisar de escolher vencedores individuais.

A Microsoft também tem estado interessante. O Azure está a gerar dinheiro - com um aumento de 39% ano após ano no último trimestre - e têm uma carteira de pedidos de $625 biliões à espera. A ação foi recentemente afetada, por isso está a negociar a cerca de 25x lucros futuros, o que na verdade é o mais barato que esteve há algum tempo. Essa é uma oportunidade rara para a Microsoft com estas avaliações.

Não estou a dizer para investires tudo amanhã, mas se estás a procurar boas ações para investir agora e acreditas no rumo da infraestrutura de IA, estes quatro nomes merecem uma consideração séria. A trajetória de crescimento parece real, e os ventos favoráveis ainda são fortes até pelo menos 2030, com base na maioria das projeções.