Ми раді оголосити про запуск програми Sui Application Activity на Artemis. Оскільки ми відзначаємо річницю запуску Sui Основна мережа, ми вважаємо, що інвесторам буде вкрай важливо вивчити платформу Sui та її у блокчейні діяльність. У цій дослідницькій статті ми розповімо про нові особливості блокчейну Sui, економічні перспективи його нативного токена SUI і про те, як інвестори можуть використовувати активність додатків Sui, щоб побачити, які dApps стимулюють використання у блокчейні. ¹

Підсумок

• Sui — це блокчейн рівня 1 Proof-of-Stake, який реалізує такі інновації, як модель об'єктних даних, zkLogin і більш безпечні смартконтракти, написані на Move on Sui.
• Токен SUI має фіксовану пропозицію в 10 000 000 000 токенів, які з часом випускаються у вигляді винагород застейкати, а також попередньо видобутих розблокувань для інвесторів, команди Mysten Labs і програм спільноти. SUI можна поставити на стейкінг у блокчейні, без стейкінгу в будь-який час, а винагороди за стейкінг виплачуються в кінці кожної епохи.
• Sui дуже ефективно масштабується завдяки своїй моделі об'єктних даних, яка дозволяє проводити масове розпаралелювання транзакцій, при цьому ціни газ залишаються стабільними в міру стрибків використання.
• В останньому кварталі екосистема Sui отримала значне поширення: TVL зросла на 240% порівняно з попереднім кварталом, а DEX торгується на 407% порівняно з попереднім кварталом.
• Фонд Sui Foundation інвестує значні кошти в заходи з розбудови спільноти, такі як Sui Overflow, глобальна хакатон з призами понад 1 мільйон доларів, і Sui Basecamp, конференція, в якій беруть участь учасники дискусії з провідних гравців галузі, таких як Binance, Messari та a16z.
• Активність додатків Sui щойно запущена на Artemis і може використовуватися для аналізу показників у реальному часі, у блокчейні активності та продуктивності.

Що таке Sui?

Sui (вимовляється як «swee») — це блокчейн рівня 1 Proof-of-Stake, створений з метою масштабування Web3 до мільярда користувачів. Щоб досягти цього, початкові учасники Sui, Mysten Labs, повернулися до перших принципів і розробили блокчейн з архітектурою, яка усуває марнотратні та небажані тенденції існуючих ланцюгів. Найбільш фундаментальною з інновацій Sui є його об'єктно-орієнтований дизайн, в якому активи (взаємозамінні та невзаємозамінні) та смартконтракти кодуються як об'єкти.

Дякуємо, що прочитали Artemis Big Fundamentals у Крипто. Підписуйтесь безкоштовно, щоб отримувати нові пости та підтримка нашу роботу.

У той час як більшість блокчейнів, таких як Ethereum, кодують право власності на активи у вигляді сховищ ключів-значень смарт-контрактів, які зіставляють адреси з балансами, модель об'єктних даних Sui кодує активи як об'єкти безпосередньо у блокчейні, де право власності, правила використання та інші функції є самодостатніми. Об'єкти можуть бути власними, коли до них може отримати доступ лише один користувач (або смарт-контракт), або спільними, де до них може отримати доступ будь-хто в мережі. Цей ключовий атрибут об'єктів одноосібно відкриває можливості для розпаралелювання масових транзакцій, за допомогою яких транзакції, пов'язані з власними об'єктами, не вимагають ні впорядкування, ні консенсусу.

Завдяки тому, що проблема масштабування ефективно вирішується за допомогою об'єктного паралелювання та надійного механізму консенсусу, побудованого на його основі, платформа Sui може забезпечити передбачуваність у двох формах. По-перше, розробники можуть будувати інфраструктуру Sui з упевненістю, що вона не вичерпає можливості для транзакцій. А по-друге, користувачі можуть взаємодіяти у блокчейні з упевненістю, що газ комісії не будуть підвищені з них залежно від використання іншим користувачем, як протягом періодів епохи (~24 години), так і протягом різних періодів епохи (~24 години).

Sui також реалізує вирішення проблеми онбордингу Web3: zkLogin. Дозволяючи мільярдам потенційних користувачів створювати гаманець, використовуючи облікові дані для Google, Facebook, Apple тощо, залишаючись анонімними та самозберігаючими, Sui зруйнував ще один бар'єр, який стримує користувачів Web2 від переходу на Web3. zkLogin може бути інтегрований у гаманець, сумісний із Sui, але, можливо, у більш навмисному випадку використання dApps може інтегрувати zkLogin безпосередньо у свій інтерфейс користувача, щоб забезпечити досвід, подібний до Web2, який абстрагується від мнемоніки та ключів криптогаманця.

Sui Tokenomics

Нативний токен SUI має п'ять основних варіантів використання, як зазначено в офіційній документації Sui токеноміка.

1. Ончейн Ліквідність: SUI є нативним активом у ланцюжку Sui. SUI можна використовувати для взаємодії з dApps, можна передавати між адресами та використовувати для придбання взаємозамінних і невзаємозамінних токенів, як кілька прикладів. Розбивку найпопулярніших dApps та пов'язаних з ними варіантів використання токена SUI можна знайти нижче в розділі під назвою The Sui Ecosystem.
2. Плата за газ: Як і в інших блокчейнах Proof-of-Stake, за кожну транзакцію на Sui стягується газ комісія, яка використовується для винагороди валідатори та делегаторів за безпеку ланцюга, і в основному використовується для запобігання спаму та DDoS-атакам. Плата за газ на Sui розроблена таким чином, щоб бути низькою та передбачуваною, навіть у масштабі, що є привабливою перспективою для потенційних користувачів. Середній Комісія за газ на даний момент становить близько 0,005 долара, а найвищий середній показник за один день Комісія за газ коли-небудь становив близько 0,015 долара, що можна порівняти з низькими комісіями за Solana та популярними Ethereum L2, такими як Arbitrum і Base. ²
3. Фонд зберігання: Більш новим варіантом використання SUI token є впровадження фонду зберігання для мережі Sui. Не вдаючись у технічні подробиці, частина комісій за транзакції, що виділяється у фонд зберігання, фактично являє собою вартість зберігання даних протягом невизначеного часу в блокчейні Sui. Подібно до сплати орендної плати за зберігання на Solana, фонд зберігання призначений для підтримки стабільних низьких комісій протягом тривалого часу. ³ Цей економічний механізм виявився успішним для Solana, оскільки за останні місяці він значно масштабувався, тому розумно очікувати, що Sui також виграє від збереження низьких комісій у міру масштабування.
4. Стейкінг: Якщо користувачі Sui бажають взяти участь у механізмі Proof-of-Stake, на якому працює блокчейн Sui, вони можуть зробити це, поставивши свої SUI. Користувачі можуть делегувати свої SUI валідатори, кого вони вважають чесними, ордер заробити застейкати винагороди. Поставлені SUI можна згадати в будь-який час, а винагороди застейкати можуть бути зібрані між епохами, кожна з яких триває приблизно 24 години.
5. Управління в мережі: власникам SUI токенів надається право брати участь в управлінні Sui, голосуючи за зміну певних функцій протокол. ⁴

Токен SUI має фіксовану пропозицію в 10 000 000 000 токенів, які карбуються з часом у вигляді винагород застейкати для валідатори та делегаторів, а також попередньо видобутих розблокувань для інвесторів, команди Mysten Labs та програм спільноти. Діаграма з прогнозованим розподілом частки токенів доступна в цьому Sui Foundation Announcement. Прагнучи підвищити прозорість, Sui Foundation оприлюднив прогнозований графік розподілу токенів SUI, який доступний за API. На момент Основна мережа запуску в травні 2023 року в обігу перебувало приблизно 5% від загального обсягу SUI. Зараз (квітень 2024 року) цей показник наближається до 13%. До травня 2030 року ця цифра становитиме приблизно 48%.

SUI карбується у вигляді застейкати винагород для валідатори, при цьому газ комісії також винагороджуються безпосередньо валідатори. Це контрастує з іншими PoS L1, такими як Ethereum і Solana, які спалюють частину своїх комісій за газ, вилучаючи деякі зі своїх відповідних валют з обігу з кожною транзакцією. Хоча Ethereum має перспективу бути дефляційним (тобто швидкість спалювання перевищує швидкість мінт у будь-який конкретний момент), SUI є суто інфляційною, доки не буде досягнуто обмеження пропозиції токенів у 10 мільярдів.

Як масштабується Sui?

За один рік існування Sui Основна мережа було здійснено понад 3,6 мільярда транзакцій від 14 мільйонів активних рахунків. Наразі заблокована у блокчейні вартість становить близько 750 мільйонів доларів. Ця статистика підкреслює значний трафік і значний потік ліквідності в ланцюжку Sui. Але як інфраструктура мережі впоралася з цією активністю? І оскільки ці цифри продовжують зростати, чи справдяться обіцянки Sui про «неперевершену швидкість у поєднанні з низькими, передбачуваними комісіями»?

Спостерігаючи за проблемами масштабування, з якими зіткнувся Ethereum з безпрецедентним масштабуванням, а також за труднощами виконання великих міграцій інфраструктури, розробники Sui протокол з самого початку поставили собі за мету впровадити надійні стимули для валідаторів, які зберігають низькі комісії як у часі, так і в масштабі. Перш ніж зануритися в структуру стимулів, ми повинні визнати нову особливість протокол Sui, на якій базуються ці стимули: об'єктно-орієнтований дизайн.

Більшість інших блокчейнів L1 реалізують зберігання даних, орієнтоване на рахунок, будь то рахунок гаманець або адреса смарт-контракту. Згідно з цією системою, кожна транзакція змінює глобальний стан ланцюжка і тому повинна бути перехресно перевірена з іншими транзакціями, щоб уникнути конфліктних операцій. Sui, з іншого боку, реалізує об'єктно-орієнтоване зберігання даних, при якому активи кодуються як об'єкти, доступні і контрольовані власником, і, що найважливіше, можуть бути повністю незалежними один від одного. З цього останнього пункту випливає, що є випадки, коли порядок транзакцій не має значення - це прекрасна можливість для розпаралелювання. ^5,6

Sui валідатори може скористатися цією можливістю, зайнявшись горизонтальним масштабуванням, за допомогою якого окремий валідатор додає більше працівників, щоб збільшити пропускну здатність своїх транзакцій економічно ефективним способом. Протестувавши 100 глобальних валідатори в приватній тестовій мережі, Sui зміг продемонструвати пікову пропускну здатність мережі в 297 000 транзакцій в секунду, що свідчить про потенціал об'єктно-орієнтованих блокчейнів. ⁷

Повертаючись до структури стимулювання Sui, представленої вище, протокол була спеціально розроблена таким чином, щоб підтримувати низькі ціни на газ з точки зору USD і передбачувані в межах і між епохами. Механізм ціноутворення газ має три робочі елементи, якими валідатори повинен займатися між епохами: опитування ціна на газ, правило підрахунку та правило стимулювання розподілу винагород застейкати. В опитуванні ціна на газ кожного валідатора запитують, на якому ціна на газ він готовий обробляти транзакції. Правило підрахунку полягає в тому, що валідатори забезпечуємо, щоб усі інші валідатори дотримувалися своєї цитати з опитування ціна на газ, з розрізання покараннями, якщо вони цього не зроблять, і винагородою, якщо вони це зроблять. Крім того, заохочувальне правило розподілу винагород застейкати встановлює рівновагу, при якому всі валідатори стимулюються пред'являти низькі ціни газ і негайно дотримуватися їх у двох попередніх частинах відповідно. Цей механізм чудово поєднується зі здатністю Sui валідатори масштабуватися горизонтально, залишаючись при цьому економічно ефективним. Коли трафік різко зросте, Sui валідатори прагнутимуть не підвищувати свої ціна на газ, а скоріше додати більше працівників, щоб отримати низькі комісії за транзакції ціна на газ при більшій пропускній здатності. ⁶

Sui може похвалитися ще одним вражаючим показником часу 400 мс до фіналу (TTF). Визначення TTF часто різняться. Sui визначає TTF як час, необхідний для того, щоб транзакція стала фактично незворотною. Вони визначають розрахунок як загальний час, необхідний до того, як результат транзакції — незалежно від того, прийнятий він чи відхилений — стане доступним і таким, що підлягає перевірці, у блокчейні. Важливим побічним продуктом об'єктно-орієнтованого дизайну Sui є те, що якщо об'єкт є власністю (тобто він має лише одного власника), то його впорядкування є довільним, воно не вимагає консенсусу, і розрахунок досягається одночасно з виконанням за 400 мс. Якщо об'єкт є спільним, то для набору валідаторів потрібен механізм консенсусу, який переміщує затримка до ~2 секунд як для виконання, так і для розрахунку. ⁸

Тут є вагомі докази того, що якби база користувачів Sui продовжувала зростати, валідатори міг би економічно ефективно масштабуватися з незначним впливом на користувацький досвід у вигляді підвищених комісій. Однак питання про те, наскільки добре Sui може впоратися з великою кількістю користувачів, які використовують їхню платформу, досить відокремлене від питання про те, чи зможе Sui продовжувати залучати велику кількість користувачів і засновників до своєї екосистеми. Щоб відповісти на останнє питання, ми досліджуємо екосистему Sui.

Екосистема Sui

Sui та тенденцій її користувачів вимагає багато досліджень і часто занадто багато сліпих досліджень. Хороша новина полягає в тому, що є рішення, яке робить вивчення у блокчейні діяльності набагато ефективнішим і кураторським. Ми щойно запустили Sui Application Activity, що дозволяє інвесторам аналізувати тенденції в реальному часі та досліджувати активність користувачів. Давайте самі подивимося, що роблять користувачі на Sui.

Аналізуючи секторальну розбивку транзакцій за останні три місяці, ми відразу помічаємо сплеск транзакцій користувачів на початку травня 2024 року, очолюваний сектором спаму, досягнувши піку в 37,5 мільйона транзакцій 4 травня 2024 року, що склало 96,04% транзакцій того дня. Щоб дізнатися, які dApps у секторі спаму відповідають за цей потік активності в Sui, ми досліджуємо таблицю розподілу секторів.

Сектор «Спам» займає єдиний dApp: Spam Sui.

Spam Sui - це стрес-тест, керований спільнотою, розроблений Polymedia, в якому користувачі заробляють токен SPAM у біржа за надсилання транзакцій у мережі Sui. Проект, очевидно, досяг своєї мети зі стрес-тестування мережі, отримавши збільшення загальної кількості транзакцій на 1,134% тиждень за тижнем до і після випуску Spam Sui.

Щоденна транзакція Sui навіть об'єм тимчасово перевищила показник Solana протягом 3 днів завдяки Spam Sui, демонструючи його здатність обробляти трафік набагато більше, ніж у його конкурента L1. На початку червня Sui обробляє вражаючі ~8 млн транзакцій на день.

Ще один dApp, до якого останнім часом виявляють інтерес користувачі Sui, це Wave Гаманець, нещодавно запущений гаманець Sui на основі Telegram із власним токеном Sui, $OCEAN. Якщо ми натиснемо на Wave Гаманець в Sui Application Activity, ми зможемо вивчити показники, специфічні для dApp, як показано нижче.

Ми спостерігаємо стрімке зростання кількості активних адрес: 12 травня було зафіксовано 163 600 активних адрес, що на 265% більше, ніж тижнем раніше, і на 3 618% більше, ніж приблизно двома тижнями раніше. Транзакції, подані за допомогою Wave Гаманець, демонструють аналогічне зростання, збільшившись на 258% за тиждень і склавши 3,5 мільйона транзакцій. Ці транзакції в основному полягають у тому, що користувачі майнять $OCEAN, граючи в Ocean Game у гаманці Telegram.

Якщо відійти від нещодавніх тенденцій, таких як Spam Sui та Wave Гаманець, то більшість транзакцій Sui за останні три місяці припадає на користувачів, які переходять до Sui за допомогою Wormhole. Червоточина, протокол сумісності з мостовою сумісністю між більш ніж 17+ ланцюгами. У 1 кварталі 2024 року чистий потік мостових активів до Sui становив 423,7 мільйона доларів США, переданих 1 100 активними адресами за 59,9 мільйона транзакцій, що на 432% більше, ніж вартість активів, переданих у 4 кварталі 2023 року.

Ми можемо виявити ще один вражаючий показник, подивившись на Екосистемні потоки на Artemis: на Wormhole за останні три місяці активи, що походять з Ethereum, були пов'язані з Sui більше, ніж з будь-яким іншим ланцюгом.

Визначення

Користувачі переводять величезні обсяги ліквідності на Sui, і відповідно DeFi використання зросло.

DEX торгові об'єм на Sui досягли 7,1 мільярда доларів за 1 квартал 2024 року, що на 407% більше, ніж у попередньому кварталі. TVL на Sui досягла 724 мільйонів доларів (378 мільйонів SUI) до кінця 1 кварталу 2024 року, що на 240% більше, ніж у попередньому кварталі.

Якщо ми дослідимо розподіл DeFi секторів активності додатків Sui, ми зможемо відсортувати їх за газом (USD), щоб краще зрозуміти, де конкретно DeFi користувачі здійснюють транзакції. Ми бачимо, що газ витрачені з початку року зросли на 122% до $81 975,80, більша частина яких витрачається на DeepBook.

DeepBook - це один зі стандартів Sui - функції та фреймворки, властиві блокчейну Sui, які dApps можуть використовувати або розширювати. Це нативний рівень ліквідності на Sui, який набуває форми центрального лімітного ордер книги (CLOB). Незважаючи на те, що він не має вбудованого інтерфейсу користувача, Cetus нещодавно випустив one на своїй платформі DEX. Газ, витрачений на DeepBook, зріс на 78% з початку року, оскільки все більше незалежних протоколів DeFi та MEV ботів використовують його CLOB для отримання ліквідності.

Як видно з таблиці, Scallop і NAVI є DeFi протоколами, кожен з яких свідчить про газ витрати на ордер величини, ніж інші протоколи на Sui, відповідно. Давайте розглянемо детальніше.

Гребінець - це кредитний протокол, побудований на Sui для Sui. Вони отримали найперший грант Sui Foundation, підтримують репутацію надійної безпеки та нещодавно запустили рідну токен управління $SCA. У міру того, як все більше ліквідності надходить на платформу Sui, більша її частина надходить у Scallop, що становить 121 мільйон доларів TVL, що на 256% більше, ніж з початку року. В даний час Scallop проводить двотижневі програми заохочення, винагороджуючи кредиторів і позичальників SUI в ордер для залучення користувачів і їх ліквідності. Двотижнева програма заохочення , що розпочалася 13 травня, пропонувала постачальникам і позичальникам по 251 000 SUI кожен у вигляді вищої прибутковості. Програми заохочення варіюються протягом двох тижнів.

NAVI також є DeFi-платформою, побудованою на Sui, що пропонує кредитування/запозичення та ліквідний стейкінг. Нещодавно вони запустили свій токен управління NAVX доларів. На відміну від Scallop, NAVI висунув дорожню карту на 2024 рік, яка включає план поширення на більшу кількість мереж, а не лише на Sui. ⁹ NAVI протокол має $149 млн TVL, що на 366% більше, ніж з початку року. Вони також проводять заохочувальні програми раз на два тижні. Наприклад, програма , починаючи з 13 травня, пропонувала APY пропозиції до 23,99%.

Там, де є DeFi, є MEV. Sui не є винятком з цього правила: витрати газ ботів MEV зросли на 1 905% з початку року, перевищивши витрати DeFi сектора на 22% за цей період. Тут є деякий подвійний підрахунок, оскільки MEV смартконтракти здійснюємо дзвінки на DeFi протокол контракти, але це говорить нам про те, що значна частина DeFi активності насправді походить від MEV ботів.

Ще одне міркування, враховуючи поширеність DeFi на Sui, полягає в тому, що смартконтракти реалізовані в Move on Sui, мові програмування на основі Rust, розробленій у Meta та розширеній Mysten Labs, яка є більш безпечною та надійною, ніж Solidity. Нещодавні хакерські атаки, такі як злом Euler Finance на суму 197 мільйонів доларів США або злом KyberSwap на 54,7 мільйона доларів США, можуть змус DeFi протокол ити засновників і користувачів шукати більш надійно захищені смартконтракти, як ті, що описані в Move on Sui.

Ігровий

Передбачувано низькі комісії Sui за газ та висока пропускна здатність транзакцій створюють дозрілу екосистему для процвітання ігор. Спонсоровані транзакції, за допомогою яких адреса Sui оплачує газ комісії іншої адреси, створюють нову парадигму, згідно з якою не потрібно надавати кошти наперед, ордер взаємодіяти з ігровим у блокчейні. Однак ігровий сектор все ще молодий, становлячи лише 3% екосистеми в 4 кварталі 2023 року, і з тих пір цей показник падає нижче 0,1% за кожен квартал.

Незважаючи на відносно низьку активність, дві платформи домінують у секторі з початку року.

Перша з них — Arcade Champion від Blue Jay Games, мобільна аркадна гра, яка реалізує модель "грай, щоб володіти", в якій людина заробляє "героїв" — NFT, якими можна торгувати або продавати в грі або безпосередньо на Sui. Гра має 4.8 зірки в App Store при більш ніж 170 оцінках. Незважаючи на те, що в 4 кварталі 2023 року було витрачено близько 10 300 доларів США на збори газ, активність, схоже, сповільнюється, оскільки DeFi стрімко зростає, впавши на 96% порівняно з попереднім кварталом.

Другою ігровою платформою, яка все ще спостерігає певну активність на Sui, є DeSuiLabs у блокчейні ставок, як-от Sui Coin Flip, яка зібрала понад 20 мільйонів доларів у об'єм транзакцій. У 4 кварталі 2023 року користувачі витратили $1 200 комісій газ на ігри DeSuiLabs, що впало на 93% порівняно з попереднім кварталом. Транзакції не спонсоруються на DeSuiLabs.

Очікується, що до другої половини 2024 року в ігровому секторі Sui буде випущено більше ігор. Відомі оголошення на Sui Basecamp включають E4C: Final Salvation від Ambrus Studio та Xociety від NDUS Interactive. Також було анонсовано мобільний ігровий пристрій на базі Sui SuiPlay0X1 з очікуваною датою випуску у 2025 році. ¹⁰

громада

Sui також оголосив Sui Overflow, перший глобальний хакатон Sui з призами понад $1 000 000. Це, безсумнівно, приверне до мережі Sui студентів, розробників і засновників по всьому світу, включаючи тих, хто, можливо, раніше не мав досвіду або навіть не був зацікавлений у створенні Sui.

Нарешті, як свідчить нещодавня конференція Sui Basecamp Conference, Sui докладає дуже узгоджених зусиль, щоб залучити більше новачків до своєї екосистеми, а також сприяти розвитку спільноти, яка вже розвивається в ній. Згідно з веб-сайтом конференції, конференцію відвідало понад 1200 осіб, включаючи таких спікерів, як керівники Messari, Binance, a16z, Aftermath Finance і Mysten Labs.

Sui інвестує значні кошти в розвиток своєї спільноти та отримує законне визнання провідних гравців галузі.

Висновок

Повторюся, Sui — це PoS блокчейн L1 з новою архітектурою, створеною для залучення наступного мільярда користувачів до Web3. Об'єктно-орієнтована модель дозволяє розпаралелювати транзакції за допомогою горизонтального масштабування валідатори. Екосистема Sui має тенденцію до DeFi, але має високий потенціал для ігор та соціальних мереж, враховуючи низькі комісії за газ, спонсоровані транзакції, високу пропускну здатність транзакцій та zkLogin. Токен SUI має фіксовану пропозицію в розмірі 10 000 000 000, випущених у вигляді винагород за застейкати та попередньо видобутих розблокувань для приватних інвесторів, команди Mysten Labs та програм спільноти. Фонд Sui нарощує ініціативи з розбудови спільноти, включаючи DeFi заохочення, хакатон Sui Overflow та конференцію Sui Basecamp. І, звичайно ж, відмінним способом моніторингу та аналізу активності Sui chain в реальному часі є використання Sui Application Activity від Artemis.

З чого почати?

• Створіть гаманець Sui-сумісний гаманець, наприклад Sui Гаманець.
• Ознайомтеся з деякими dApps, які ми виділили в статті.
• Проаналізуйте основи Sui та у блокчейні активність за допомогою Sui Application Activity від Artemis.

Додаток і застереження

[1] https://iq.wiki/wiki/sui-token

[2] Artemis Chart Builder

[3] Solana Економіка ренти на зберігання

[4] Документація з токеноміки Sui

[5] Все про об'єкти

[6] Whitepaper Sui Tokenomics

[7] Sui Performance Update

[8] Розрахунок Час і можливість компостування

[9] NAVI Протокол

[10] Sui Basecamp 2024 підсумок

Відмова від відповідальності:

1. Ця стаття відтворена з [artemis], авторські права належать оригінальному автору [ABOUDI RAI], якщо у вас є будь-які заперечення проти передруку, будь ласка, зв'яжіться з командою Gate Learn, і команда розгляне це якомога швидше згідно з відповідними процедурами.

2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, відображають лише особисті погляди автора та не є будь-якою інвестиційною порадою.

3. Інші мовні версії статті перекладені командою Gate Learn і не згадуються в Gate.io, перекладена стаття не може бути відтворена, поширена або плагіатна.