加密货币行业以其高度波动性而闻名，尤其对于新手交易者来说，市场的波动性往往使得导航变得困难。因此，深入了解市场状况和走势是成功进行加密货币交易的关键。

其中一个流行的工具是斐波那契回撤，用于预测价格走势。应用这个工具可以帮助交易者识别价格趋势中的潜在反转点以及支撑和阻力水平。因此，交易者需要学习其工作原理，并将其与其他交易工具结合使用，制定有效的交易策略。

什么是斐波那契回撤？

斐波那契数列是一个数字序列，其中每个后续数字是通过将最后两个数字相加得到的。该序列从0和1开始，因此按照该规则生成的序列为0、1、1、2、3、5、8、13，以此类推。斐波那契回撤水平基于这一数列，帮助交易者在两个主要价格点之间（如高点和低点）找到可能的支撑和阻力点。

这些水平在价格图表上以水平线的形式呈现，每条线反映了斐波那契数列中的百分比。分析这些水平可以帮助交易者确定价格从之前的趋势中移动了多少，并获得有关其他潜在转折点的见解。

这一方法在交易者中变得流行，因为斐波那契数可以在大自然的各个地方找到。例如，任何一个海螺的腔室的大小都是前两个腔室大小之和。在花头的情况下，种子从中心发芽，螺旋状向外生长，每个数值等于斐波那契数。

用于交易的七个斐波那契回撤水平包括0%、23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%和100%。50%水平不是一个正式的斐波那契比率，但它作为平均回撤水平使用。斐波那契回撤的一个例子是，一只股票上涨了10美元，然后回落至7.64美元；这两个价格之间的差额为2.36美元，表示23.6%的回撤。

斐波那契回撤如何运作？

斐波那契回撤工具是交易者用来在重大价格波动后识别潜在支撑和阻力区域的有用工具。它在价格图表上重叠七条水平线，代表关键的回撤水平。这些水平包括0%、50%和100%，分别对应趋势的最低点、平均点和最高点，以及来自斐波那契数列的其他百分比：23.6%、38.2%、61.8%和78.6%。

为了有效使用斐波那契回撤工具，交易者首先需要选择一个特定时间框架内的价格趋势的最高点和最低点。价格开始下跌之前的最高点即为100%水平。类似地，价格开始回升之前的最低点则标记为0%水平。识别这些点非常重要，因为它们显示了价格可能停滞或反转的区域。

计算斐波那契回撤是一个简单的过程。交易者只需要测量最高点和最低点之间的差距，然后将斐波那契比率应用于结果。例如，如果价格上涨了100点，达到200点，然后开始回撤，50%的回撤水平将通过取100点波动的50%（50），然后从200的峰值中减去，从而得到150。因此，在这种情况下，50%的回撤为150。

来源：deriv.com

如果价格上涨（上升趋势），回撤水平可以作为支撑。这意味着价格可能会回落到这些水平之一，然后再次上涨。另一方面，如果价格下跌（下降趋势），这些水平则可能作为阻力点，卖方可以将价格推得更低。

市场情绪也会影响回撤水平。强劲的趋势通常会产生较小的回撤，通常在23.6%到38.2%之间。然而，较弱的价格波动可能会徘徊在61.8%到78.6%的范围内。尽管如此，50%和61.8%（黄金比例）通常被认为是最重要的。这是因为它们作为关键指标，帮助交易者在价格回到100%回撤水平之前，识别潜在的反转点，在此时，交易者可以预期重大价格反转。

如何在加密交易中使用斐波那契回撤

尽管斐波那契回撤非常有用，但当与其他分析技术结合使用时效果最佳。将其与趋势线、成交量指标、移动平均线或MACD（移动平均收敛发散指标）等工具结合使用，可以帮助交易者获得更清晰的市场图景，并做出更明智的决策。如果多个指标的信号一致，成功交易的机会更大。

由于这些水平代表潜在的支撑和阻力区域，交易者还可以利用它们来决定交易的入场和退出信号，并设置盈利目标和止损。例如，当加密货币的价格达到38.2%回撤水平时，交易者可能会选择买入，并在价格达到23.6%水平时卖出。

正确绘制斐波那契回撤线的最重要步骤是识别主要的价格波动。如果是在上升趋势中，点击波动低点并将光标拖至波动高点。如果是在下降趋势中，则相反，点击波动高点并将其拖至波动低点。

最佳斐波那契交易策略

斐波那契水平可以应用于多种交易策略，包括：

结合指标

如前所述，建议交易者将斐波那契回撤线与其他指标（如MACD或随机指标）配合使用，以增强交易策略。例如，交易者可能会在MACD显示交叉信号并且价格同时触及关键斐波那契水平时决定进入市场。结合信号表明趋势正在形成，从而增强交易者的信心。

此外，在斐波那契回撤水平上使用相对强弱指数（RSI）或随机指标等工具，可以帮助交易者发现买入或卖出的疲态，并发出反转信号。这些工具有助于交易者判断某资产是否被过度购买（太多人购买该代币）或过度出售（太多人卖出）。因此，当RSI或随机指标显示某资产在价格接近斐波那契回撤水平时被过度购买或出售时，这可能意味着价格方向的变化。

支撑和阻力

斐波那契水平还可以帮助确认你在之前的高点和低点找到的支撑和阻力水平。当斐波那契水平与这些区域一致时，它验证了潜在价格波动的有效性。

移动平均线

移动平均线是一个常用的交易工具，用于计算资产在特定时间段内的平均价格。它随着新的价格数据不断更新，从而减少短期价格波动带来的噪音，帮助交易者更容易地识别趋势。将移动平均线加入斐波那契回撤分析中，可以突出强烈的反转点。例如，如果价格回撤至50%的斐波那契水平，同时穿越50日移动平均线，这可能表示趋势反转的高可能性。

蜡烛图形态

在斐波那契水平附近的蜡烛图形态也可以提供额外的反转趋势确认。例如，价格在61.8%回撤水平上升时，可能表明价格将重新开始上涨。

此外，斐波那契回撤还作为一个流行的趋势交易工具。实际上，当现有趋势中的价格稍微下降时，价格有时会在触及这些回撤水平后反弹。因此，这些线可以帮助交易者识别反转发生的可能位置。

使用斐波那契回撤水平的局限性

回撤水平不应被视为绝对的解决方案。即使回撤水平突出显示了潜在的支撑或阻力区域，价格波动性如此之大，以至于它们可能在达到回撤水平后并未停止。因此，建议在使用回撤线时，结合其他确认信号。

另一个问题是现如今使用的回撤水平线数量。由于回撤水平线数量庞大，价格反应到其中一个水平的可能性增大。再加上加密市场的波动性，交易者通常难以确定在特定时间点哪个回撤水平最为相关。因此，当交易失败时，交易者很容易对自己产生怀疑，将损失归咎于选择了错误的斐波那契回撤水平。

结论

斐波那契回撤水平提供的额外信息使交易者能够做出更具战略性的决策。然而，重要的是要注意加密市场的波动性。如前所述，斐波那契回撤水平不应仅作为确认工具使用，特别是当你没有使用其他指标来支持决策时。