Introdução

As ferramentas de análise técnica são vitais para a tomada de decisões informadas nos mercados de criptomoedas e financeiros. O Canal Keltner é um indicador baseado em volatilidade calculado a partir de médias móveis e do intervalo verdadeiro. É comumente usado para avaliar a volatilidade dos preços, identificar os níveis de resistência e apoiar e indicar condições de sobrecompra e sobrevenda. Esta ferramenta é aplicável em vários mercados, incluindo moedas digitais, ações, futuros e forex. Embora o Canal Keltner ofereça certas vantagens em relação a outros indicadores, ele também é mais adequado para cenários específicos.

O que é o Keltner Channel Indicator?

O indicador Keltner Channel é uma ferramenta técnica baseada em volatilidade desenvolvida pelo trader americano Chester W. Keltner na década de 1960. Fundamentado na teoria da média móvel, o sistema teve um sucesso significativo por um tempo considerável. Embora sua eficácia tenha diminuído ao longo dos anos, os princípios fundamentais do Canal Keltner tiveram uma influência duradoura nas estratégias de negociação.

Este indicador mede a volatilidade dos preços dos ativos e ajuda a determinar se a tendência do mercado está variando ou tendendo, auxiliando os investidores em suas decisões de negociação. Ele consiste em três linhas: a linha do meio, que é tipicamente uma Média Móvel Exponencial (EMA), mas também pode ser uma Média Móvel Simples (SMA). A EMA é mais sensível às recentes mudanças de preços. As bandas superior e inferior, posicionadas acima e abaixo da linha do meio, representam o Average True Range (ATR) das flutuações de preço. Geralmente, os preços dos ativos se movem entre essas faixas, ocasionalmente rompendo-as. Quando os preços excedem a banda superior ou Gota abaixo da banda inferior, geralmente sinaliza que a tendência atual pode continuar ou reverter.

Abaixo está um diagrama do indicador Keltner Channel de Gate.io, onde a linha vermelha representa a banda superior, a linha azul a banda do meio e a linha amarela a banda inferior.

Fonte: Keltner Channel Indicator on Gate.io

Como funciona o canal Keltner

na negociação Ao discutir estratégias baseadas em canais, Bandas de Bollinger (BOLL) geralmente vem à mente como uma ferramenta proeminente. O Canal Keltner é semelhante ao Bandas de Bollinger, mas o Canal Keltner usa o Average True Range (ATR) em vez de médias móveis e desvios padrão. O Canal Keltner se destaca usando primeiro a média do preço mais alto, o menor preço e o preço de fechamento como preço base, depois calculando a média do período N desse preço base para formar a linha do meio. A banda superior é a linha média mais um múltiplo da volatilidade, enquanto a banda inferior é a linha média menos um múltiplo.

Volatilidade é calculado tomando a média do período N de (maior preço - menor preço) e multiplicando-a por um múltiplo específico. O Canal Keltner, como Bandas de Bollinger, apresenta uma linha média e bandas superiores e inferiores baseadas nesta linha média. No entanto, as linhas do Canal Keltner são mais suaves em comparação com Bandas de Bollinger.

O Canal Keltner identifica principalmente as tendências do mercado e avalia o risco, auxiliando nas decisões de investimento. Aqui estão seus princípios específicos de aplicação:

• Sinal de reversão: Quando o preço da ação flutua perto da banda superior ou inferior, o mercado está em um estado de alto risco, tornando as reversões de preços prováveis. Os investidores devem gerir as suas posições e riscos em conformidade.
• Sinal de Confirmação de Tendência: Quando o preço da ação rompe a banda superior ou inferior, indica uma tendência de mercado forte ou fraca. Os investidores devem ajustar suas estratégias de negociação com base na direção do mercado.
• Sinal de Formação de Tendência: Uma nova tendência de mercado pode estar se formando quando o preço da ação cruza a linha do meio. Os investidores podem aumentar suas posições ou frequência de negociação neste momento para obter melhores retornos.

Esses princípios fazem do Canal Keltner uma ferramenta eficaz para os investidores identificarem tendências de mercado e gerenciarem riscos.

Como calcular o indicador do canal

Keltner O canal Keltner consiste em três linhas principais: a linha média, a banda superior e a banda inferior. A linha do meio é a média móvel do preço das ações (E), normalmente uma média móvel simples (SMA) de 20 ou 50 dias. Uma média móvel exponencial (EMA) também pode ser usada, mais responsiva às mudanças recentes de preços.

As bandas superior e inferior são calculadas adicionando ou subtraindo um valor fixo à média móvel. Veja como funciona:

• Linha do Meio: A média móvel simples (SMA) do preço das ações, geralmente durante um período de 20 ou 50 dias. Uma média móvel exponencial (EMA) também é uma opção.
• Banda Superior (UC): A linha do meio mais um valor fixo.
  • UC = E/EMA + m × ATR
• Banda Inferior (LC): A linha do meio menos um valor fixo.
  • LC = E/EMA − m × ATR

O ATR representa a volatilidade do preço das ações nesta fórmula, normalmente calculada usando um intervalo real médio (ATR) de 14 dias.

Como calcular a média móvel exponencial (EMA)

A média móvel exponencial (EMA) é uma média móvel que dá mais peso aos preços recentes. Veja como calculá-lo:

1. Calcular a Média Móvel Simples (SMA): Adicione todos os preços de fechamento para o período escolhido e divida pelo número de períodos. Por exemplo, para um período de 14 dias, adicione os preços de fechamento desses 14 dias e divida por 14.
2. Calcule o Multiplicador:
   • Multiplicador = 2 / (n + 1)
   • Onde n é o número de períodos. Para uma EMA de 14 períodos, o multiplicador é 2 / (14 + 1) ≈ 0,1333.
3. Calcule a EMA:
   • EMA = (Multiplicador Preço final × de hoje) + (× EMA de ontem (1 - Multiplicador))

How to Calculate the Average True Range (ATR)

Para calcular o ATR, use o maior dos três valores a seguir:

1. Alta Atual - Baixa Corrente de Fechamento
2. Anterior - Alta Corrente de Fechamento Anterior
3. - Baixa Atual

Em seguida, pegue a média desses valores ao longo do período escolhido (N) para obter o ATR.

Como usar o indicador de canal Keltner em Negociação de criptomoeda

Níveis dinâmicos de suporte e resistência

Quando o preço de mercado está acima da linha do meio e a linha do meio está subindo, isso indica uma tendência de alta. Por outro lado, quando o preço está abaixo da linha do meio e a linha do meio está caindo, isso indica uma tendência de baixa. O mercado está em uma fase de consolidação se o preço flutuar em torno da linha do meio e a linha do meio não mostrar uma tendência clara. A linha do meio atua dinamicamente como apoiar ou resistência dependendo da tendência:

• Tendência de alta: Quando o preço se aproxima da banda superior, a banda superior serve como resistência, enquanto a linha do meio atua como apoiar.
• Tendência de baixa: Quando o preço se aproxima da banda inferior, a banda inferior serve como apoiar, enquanto a linha do meio atua como resistência.

Fonte: Indicador do Canal Keltner sobre Gate.io, Oportunidades de Compra e Venda em Breakouts do Canal

Quando o preço rompe acima da linha do meio, ou se o preço já está acima da linha do meio e a linha do meio está subindo, é uma boa oportunidade para comprar (vá por muito tempo). Defina o stop-loss logo abaixo do ponto de ruptura, conforme ilustrado no ponto B da figura. Por outro lado, quando o preço quebra abaixo da linha do meio, ou se o preço já está abaixo da linha do meio e a linha do meio está caindo, é uma boa oportunidade para vender (ir curto). Defina o stop-loss logo acima do ponto de ruptura, conforme ilustrado no ponto A da figura.

Fonte: Indicador do Canal Keltner no Gate.io

Usando Keltner Channel Breakouts for Trading

Quando o preço rompe acima da banda superior do Canal Keltner, ele sinaliza um mercado forte e uma tendência de alta contínua. Esta é uma boa oportunidade para comprar (vá por muito tempo), com um stop-loss definido abaixo da linha do meio, como mostrado no ponto X da figura.

Fonte: Indicador do Canal Keltner em Gate.io, oportunidade de negociação de alta após quebras de preço acima da banda superior

Quando o preço rompe abaixo da banda inferior do Canal Keltner, ele sinaliza uma tendência de baixa contínua. Esta é uma boa oportunidade para vender (ir curto), com um stop-loss definido acima da linha do meio, como mostrado no ponto Y da figura.

Fonte: Keltner Channel Indicator on Gate.io, Bearish Trading Opportunity After Price Breaks Below Lower Band

Sobrecomprado e Sobrevendido Condições

O Indicador do Canal Keltner ajuda os traders a identificar pontos de entrada e saída, sinalizando condições de mercado de sobrecompra e sobrevenda. O mercado é sobrecomprado quando o preço se move acima da banda superior, como mostrado no ponto N na figura. Por outro lado, quando o preço cai abaixo da banda inferior, o mercado é sobrevendido, como mostrado no ponto M da figura.

Fonte: Indicador do Canal Keltner sobre Gate.io, Retração de Preços em Condições Sobrecomprado e Sobrevendido

Quando o mercado está sobrecomprado, os comerciantes podem considerar curto venda, quando está sobrevendido, os comerciantes podem considerar a compra. No entanto, a confirmação destas condições através de outros indicadores técnicos e da evolução dos preços é crucial antes de tomar medidas. Durante a consolidação, um rompimento de preço acima ou abaixo das bandas geralmente sinaliza uma potencial retração. Indicadores adicionais, como RSI e KDJ, podem ajudar a identificar melhores pontos de entrada de contratendência.

Como usar o indicador de canal Keltner em Gate.io

Os gráficos acima foram criados usando Gate.io, e você também pode usar esse indicador a qualquer momento no Gate.io. Veja como usar o indicador Keltner Channel em Gate.io:

Clique em "Indicadores", como mostra a figura abaixo:

Fonte: Indicador do Canal Keltner no Gate.io

Em seguida, clique em "Canais Keltner", e ele será exibido em seu gráfico de negociação, conforme ilustrado abaixo:

Fonte: Indicador do Canal Keltner no Gate.io

Prós e contras do indicador do canal Keltner

Como indicador de volatilidade, o Canal Keltner tem vários prós e contras:

Prós

1. Alta estabilidade: O Canal Keltner usa médias móveis e cálculos de faixa real para definir limites de preço, proporcionando alta estabilidade e confiabilidade.
2. Aplicação versátil: Este indicador atende a vários mercados, incluindo criptomoedas, ações, futuros e forex. Ele pode ser aplicado a diferentes instrumentos de negociação e prazos.
3. Sinais de negociação claros: O Canal Keltner dá sinais claros de compra ou venda quando o preço quebra acima ou abaixo de suas bandas, ajudando os investidores a tomar decisões de negociação.
4. Adaptabilidade: Ao ajustar parâmetros como o período ATR ou multiplicador, o Canal Keltner pode ser adaptado a diferentes condições de mercado e estilos de negociação, melhorando seu desempenho.
5. Complementar a outros indicadores: O Canal Keltner pode ser usado ao lado de outros indicadores técnicos (como RSI ou médias móveis) para fortalecer a confiabilidade dos sinais de negociação.
6. Facilidade de análise de gráficos: O Canal Keltner visualiza as faixas de preços, ajudando os comerciantes a observar mais facilmente as tendências e flutuações do mercado e simplificando análise de gráfico.

Contras

1. Efeito Defasagem: Por ser baseado em médias móveis, o Canal Keltner pode ficar defasado durante as rápidas mudanças de mercado, não refletindo prontamente a situação real do mercado.
2. Limitado a instrumentos voláteis: O Canal Keltner é mais eficaz para instrumentos de negociação voláteis. Pode ser menos eficaz para ações ou mercados com baixa volatilidade.
3. Risco de sinais falsos: O Canal Keltner pode gerar sinais falsos em mercados agitados ou barulhentos, principal a decisões de negociação incorretas.
4. Sensibilidade dos parâmetros: A eficácia do Canal de Keltner depende muito dos parâmetros escolhidos (como o período de média móvel e o multiplicador ATR). A má seleção de parâmetros pode reduzir sua precisão e eficácia.
5. Necessidade de Testes de Adequação: Apesar de versátil, é importante testar o Canal Keltner em dados históricos antes de usá-lo para garantir sua eficácia em mercados ou instrumentos específicos.

Comparação com outros indicadores

técnicos
• Em comparação com a Média Móvel (E): O Canal Keltner vai além de uma simples média móvel, adicionando bandas superiores e inferiores que refletem a volatilidade do mercado. Embora compartilhe a natureza atrasada das médias móveis, o Canal Keltner oferece uma visão mais abrangente, identificando tendências e fornecendo níveis de apoiar e resistência, ao contrário de uma média móvel autônoma.
• Em comparação com Bandas de Bollinger: Ambos os indicadores usam médias móveis como base, mas Bandas de Bollinger calcular suas bandas superior e inferior usando o desvio padrão. O Canal Keltner, que usa ATR para suas bandas, é mais adequado para mercados altamente voláteis, enquanto Bandas de Bollinger são mais eficazes em mercados de baixa volatilidade. O Canal Keltner capta com mais precisão as flutuações reais do mercado, enquanto Bandas de Bollinger são ideais para identificar faixas de volatilidade estatisticamente significativas.
• Em comparação com Índice de força relativa (RSI): RSI se concentra em detectar condições de sobrecompra e sobrevenda, enquanto o Canal Keltner é voltado para julgar tendências de mercado e controlar riscos. RSI mede a força do mercado e é útil para detectar níveis de sobrecompra e sobrevenda, enquanto o Canal Keltner enfatiza a análise de tendências e as faixas de flutuação de preços. Os dois indicadores podem complementar-se quando utilizados em conjunto.

Conclusão

O indicador do Canal Keltner é uma ferramenta de análise técnica versátil amplamente utilizada para avaliar a volatilidade de preços de criptomoedas e outros títulos. Ele fornece níveis dinâmicos de resistência e apoiar e ajuda a identificar condições de sobrecompra e sobrevenda, ajudando os comerciantes a determinar os pontos de entrada e saída ideais.

Apesar de sua história longo, o Canal Keltner permanece eficaz no ambiente de mercado atual, graças a modernos aprimoramentos tecnológicos e melhorias de código.