BlockBeats Pesan, 6 Februari, KOL kripto dan mantan mitra komunitas FTX Benson Sun mengunggah sebuah posting yang menyatakan bahwa pagi ini Bitcoin mengalami penurunan ekstrem. Dengan menggunakan periode mundur 200 hari, penurunan BTC mencapai -5,65 standar deviasi (σ), standar Six Sigma dalam industri manufaktur yang berarti hanya diizinkan 3,4 cacat per satu juta kesempatan, yang merupakan definisi manusia tentang “hampir tidak mungkin terjadi”. Sedangkan fluktuasi BTC kemarin hanya berbeda 0,35 standar deviasi dari “kemungkinan industri” ini. Dan -5,65σ dalam distribusi normal memiliki probabilitas kejadian sekitar satu dalam satu miliar.
Meskipun pasar keuangan memiliki efek ekor gemuk, sejak BTC mulai diperdagangkan (Juli 2010), fluktuasi sebesar ini hanya terjadi 4 kali, sekitar 0,07% dari seluruh hari perdagangan. Bahkan selama fase bear yang dalam pada 2018 dan 2022, tidak pernah terjadi penurunan secepat ini dalam periode 200 hari bergulir. Ini menjadi ujian berat bagi strategi kuantitatif. Sebagian besar model kuantitatif saat ini dibangun berdasarkan data setelah 2015, dan sampel historis yang melebihi 5,65σ, kecuali kejadian anomali “312” crash mendadak pada 2020, semuanya terjadi sebelum 2015, hampir tidak memiliki contoh referensi.
Strategi kuantitatif CoinKarma mengalami kerugian buku dalam tren pasar saat ini, tetapi karena mempertahankan leverage rendah jangka panjang (sekitar 1,4 kali), secara keseluruhan masih dapat ditanggung, dengan drawdown maksimum sekitar 30%. Meskipun tren ekstrem adalah “biaya pendidikan” yang mahal, data kontrak dan on-chain akan menjadi bahan penting untuk model pengendalian risiko di masa depan.
Penafian: Informasi di halaman ini dapat berasal dari pihak ketiga dan tidak mewakili pandangan atau opini Gate. Konten yang ditampilkan hanya untuk tujuan referensi dan bukan merupakan nasihat keuangan, investasi, atau hukum. Gate tidak menjamin keakuratan maupun kelengkapan informasi dan tidak bertanggung jawab atas kerugian apa pun yang timbul akibat penggunaan informasi ini. Investasi aset virtual memiliki risiko tinggi dan rentan terhadap volatilitas harga yang signifikan. Anda dapat kehilangan seluruh modal yang diinvestasikan. Harap pahami sepenuhnya risiko yang terkait dan buat keputusan secara bijak berdasarkan kondisi keuangan serta toleransi risiko Anda sendiri. Untuk detail lebih lanjut, silakan merujuk ke
Penafian.
Artikel Terkait
Tekanan keuntungan meliputi industri penambangan Bitcoin pada bulan Januari
Pada bulan Januari, sektor penambangan cryptocurrency global menghadapi tantangan dengan menurunnya keuntungan akibat biaya energi yang tinggi dan meningkatnya kesulitan jaringan. MARA telah berhasil mentransfer lebih dari 2.125 BTC sambil memegang lebih dari 52.000 BTC, menempati posisi kedua secara global dalam cadangan Bitcoin perusahaan. Efisiensi penambangan telah menurun secara signifikan, menyebabkan pengurangan harga oleh Bitmain. Pangsa pasar Amerika Utara telah turun menjadi 35% karena beberapa operator beralih ke AI. Secara nasional, berbagai negara sedang menyesuaikan regulasi penambangan mereka, dengan beberapa menindak operasi ilegal sementara yang lain melegalkan kegiatan penambangan.
TapChiBitcoin3menit yang lalu
Analisis: Indikator "Mayer Multiple" Bitcoin turun ke level tahun 2022, pasar mungkin masih memiliki ruang penurunan
Hingga 9 Februari, indikator "Mayer Multiple" Bitcoin turun menjadi 0.65, di bawah level oversold 0.8, yang pertama kali sejak Mei 2022. Meskipun posisi ekstrem rendah dapat dianggap sebagai sinyal beli, pasar masih berpotensi mengalami penurunan lebih lanjut, bahkan menguji kisaran 40.000 dolar.
GateNewsBot6menit yang lalu
Pendiri Strategy: Pengembalian dari modal digital dan aset derivatif akan mengungguli pasar tradisional
Odaily Planet Daily melaporkan bahwa pendiri Strategy, Michael Saylor, menyatakan di platform X bahwa pengembalian modal digital (seperti Bitcoin) lebih baik daripada modal tradisional, dan kredit digital (seperti saham preferen Strategy, STRC) berkinerja lebih baik daripada kredit tradisional, sementara saham Strategy sebagai "eksposur yang diperbesar" terhadap Bitcoin juga akan berkinerja lebih baik daripada Bitcoin itu sendiri.
GateNewsBot10menit yang lalu
Bitcoin dan Kripto Bisa Turun Lebih Jauh karena Tindakan Baru Donald Trump Mengguncang Pasar Global
Harga berbagai mata uang kripto telah mengalami penurunan yang buruk dalam beberapa minggu terakhir dan situasinya bahkan bisa membaik segera. Suasana rapuh ini menjadi pusat perdebatan yang lebih luas tentang regulasi, likuiditas global, dan tekanan politik di Amerika Serikat. Pembicaraan tentang struktur pasar di Washington kini bertabrakan
CaptainAltcoin16menit yang lalu
Gray: Bitcoin dalam jangka pendek lebih mirip saham teknologi, mengatasi volatilitas agar bisa menjadi "emas digital"
Laporan terbaru dari GrayScale menunjukkan bahwa penurunan harga Bitcoin akhir-akhir ini lebih mirip dengan koreksi saham teknologi daripada mode lindung nilai emas, menunjukkan bahwa Bitcoin tetap merupakan aset teknologi baru. Dalam jangka panjang, regulasi dan inovasi infrastruktur dapat mendorong Bitcoin menjadi penyimpan nilai, tetapi perlu mengatasi masalah skalabilitas dan lainnya.
GateNewsBot24menit yang lalu
Data: 61,3 BTC dipindahkan dari Hyperunit ke Wintermute, bernilai sekitar 420 juta dolar AS
Pesan ChainCatcher, berdasarkan data Arkham, pada pukul 21:25, sebanyak 61,3 BTC (senilai sekitar 4,2 juta dolar) dipindahkan dari Hyperunit ke Wintermute.
GateNewsBot25menit yang lalu
