Chấn động dầu mỏ gửi cảnh báo đến thị trường khi Bitcoin và cổ phiếu có nguy cơ giảm sâu hơn

Giá dầu biến động trở lại thị trường toàn cầu sau khi dầu thô tạm thời vượt qua mức 100 đô la. Dầu Brent đạt mức cao gần 113 đô la cách đây bốn ngày trước khi giảm về khoảng trung bình 90 đô la. Hiện tại, giá dầu giao dịch gần 94 đô la vào thời điểm viết bài. Chuyển động đột ngột này đã buộc các nhà đầu tư phải xem xét tác động của việc tăng chi phí năng lượng đối với Bitcoin, cổ phiếu và hệ thống tài chính rộng lớn hơn.

Nhà phân tích tiền điện tử VirtualBacon đã xem xét kỹ lưỡng tình hình và giải thích cách mà các đợt tăng giá dầu thường lan tỏa qua các thị trường tài chính. Phân tích của ông tập trung vào một ý tưởng đơn giản. Dầu trên 100 đô la thường tạo ra áp lực trên các cổ phiếu và tài sản rủi ro, bao gồm cả Bitcoin.

Dầu tăng mạnh sau khi các lo ngại về gián đoạn nguồn cung gia tăng trên các tuyến vận chuyển chính. Dầu Brent nhảy gần 119 đô la trong giao dịch cuối tuần trước khi giảm trở lại dưới 100 đô la sau khi các chính phủ thảo luận về việc phát hành dự trữ khẩn cấp.

VirtualBacon giải thích rằng mức 100 đô la mỗi thùng đóng vai trò như một ranh giới tâm lý đối với thị trường toàn cầu. Các ngân hàng đầu tư theo dõi mức này sát sao vì dầu trên 100 đô la có thể thúc đẩy lạm phát tăng tốc. Giá năng lượng cao hơn trực tiếp ảnh hưởng đến chi phí vận chuyển, chi phí sản xuất và giá tiêu dùng.

Cổ phiếu thường phản ứng nhanh khi chi phí năng lượng tăng. Các chỉ số chứng khoán chính đã trải qua sự biến động đột ngột trong đợt tăng giá dầu gần đây. Hợp đồng tương lai của Dow giảm khoảng 1.000 điểm trước khi thị trường mở cửa, cho thấy mức độ nhạy cảm của cổ phiếu đối với các cú sốc năng lượng.

Hoạt động giá của Bitcoin thường theo các mô hình rủi ro tương tự. VirtualBacon giải thích rằng hiện tại Bitcoin hoạt động như một tài sản rủi ro di chuyển cùng thị trường chứng khoán trong các giai đoạn căng thẳng tài chính.

• Các mức hỗ trợ của thị trường chứng khoán có thể xác định hướng đi của giá Bitcoin
• Rủi ro trì trệ lạm phát có thể trở thành động lực chính đằng sau biến động giá dầu và thị trường
• Các kịch bản giá Bitcoin phụ thuộc vào sự ổn định của dầu và sức mạnh của thị trường chứng khoán

Các mức hỗ trợ của thị trường chứng khoán có thể xác định hướng đi của giá Bitcoin

Giao dịch gần đây cho thấy thị trường chứng khoán vẫn giữ các mức hỗ trợ quan trọng. Chỉ số S&P gần đây giảm xuống quanh 6600 trước khi phục hồi nhẹ. VirtualBacon giải thích rằng các nhà phân tích theo dõi hai mức quan trọng.

Đường trung bình động đơn giản 100 ngày gần 6800 gần đây không giữ được. Mức quan trọng tiếp theo nằm quanh đường trung bình động 200 ngày gần 6580. Lịch sử thị trường cho thấy việc phá vỡ dưới mức trung bình 200 ngày thường dẫn đến các đợt giảm sâu hơn.

VirtualBacon giải thích rằng một đợt giảm mạnh của S&P có thể ảnh hưởng đến hiệu suất giá của Bitcoin. Dữ liệu lịch sử cho thấy một mô hình nhất quán. Bitcoin thường di chuyển gấp khoảng hai lần so với thị trường chứng khoán trong các đợt suy thoái.

Các cú sốc thị trường trong quá khứ minh chứng rõ ràng cho mối quan hệ này. Sự sụp đổ thị trường COVID khiến S&P giảm khoảng 34%. Trong cùng kỳ, Bitcoin giảm khoảng 53%. Các chu kỳ tăng lãi suất sau đó cũng tạo ra hành vi tương tự.

Liên minh Trí tuệ Nhân tạo Siêu việt tăng 77% – Liệu $FET có thể là cơ hội lớn tiếp theo?**

Rủi ro trì trệ lạm phát có thể trở thành động lực chính đằng sau biến động giá dầu và thị trường

VirtualBacon chỉ ra một rủi ro khác có thể xuất hiện nếu sức mạnh giá dầu tiếp tục duy trì. Các nhà kinh tế sử dụng thuật ngữ trì trệ lạm phát khi lạm phát tăng cùng với tỷ lệ thất nghiệp. Sự kết hợp này tạo ra tình huống khó khăn cho các ngân hàng trung ương.

Chỉ số Khốn Khổ (Misery Index) là một cách để đo lường áp lực này. Các nhà kinh tế tính chỉ số bằng cách cộng tỷ lệ lạm phát và thất nghiệp. Mức hiện tại gần 6.9%. Dữ liệu lịch sử cho thấy thị trường chứng khoán thường gặp khó khăn khi chỉ số này vượt quá 10.

VirtualBacon lưu ý rằng lạm phát có thể tăng tốc nếu giá dầu duy trì ở mức cao. Chi phí năng lượng tăng có thể lan tỏa toàn bộ nền kinh tế. Giá tiêu dùng có thể tăng trở lại sau nhiều tháng dữ liệu lạm phát chậm lại.

Các báo cáo lạm phát sắp tới sẽ tiết lộ liệu các rủi ro này có gia tăng hay không. Các ngân hàng trung ương theo dõi sát sao các số liệu này khi quyết định chính sách lãi suất.

Liệu giá bạc có thể đạt 300 đô la vào năm 2026? Nhà phân tích đưa ra dự đoán gây sốc**

Các kịch bản giá Bitcoin phụ thuộc vào sự ổn định của dầu và sức mạnh của thị trường chứng khoán

VirtualBacon phác thảo hai con đường khả thi cho giá Bitcoin nếu biến động giá dầu tiếp tục. Kịch bản đầu tiên giả định rằng S&P giữ vững mức hỗ trợ 200 ngày. Tình huống này có thể giới hạn mức giảm của thị trường chứng khoán trong phạm vi nhỏ. Bitcoin có thể giảm nhẹ về khoảng 65.000 đô la trong kịch bản đó.

Kịch bản thứ hai xảy ra nếu dầu tăng trở lại trên 100 đô la và cổ phiếu phá vỡ các mức hỗ trợ chính. Các đợt giảm giá trong quá khứ cho thấy S&P có thể giảm gần 20% so với đỉnh gần đây. VirtualBacon giải thích rằng trong kịch bản đó, Bitcoin có thể giảm gần vùng thấp 50.000 đô la.

Nhà phân tích nhấn mạnh xu hướng dài hạn của Bitcoin để có cái nhìn tổng thể. Trong các đợt sụp đổ lớn của thị trường trước đây, Bitcoin đã giảm xuống dưới trung bình động 200 tuần. Mỗi lần như vậy sau đó đều trở thành cơ hội mua vào dài hạn mạnh mẽ.