Tôi nhận thấy một trong những điều mà nhiều người trong chúng ta chưa hiểu rõ chính là cách các trader phân biệt với nhau. Thực ra, cách đơn giản nhất để phân loại các trader là theo khoảng thời gian họ hoạt động trên thị trường.

Một số trader thực sự gắn chặt vào màn hình, theo dõi từng chuyển động. Những người khác thích thực hiện chỉ một hoặc hai giao dịch mỗi ngày và dừng lại. Nếu nghĩ về điều này, tất cả đều xoay quanh khoảng thời gian trung bình họ giữ một vị thế mở. Trader trong ngày mua bán trong vòng phút hoặc giờ. Scalper có thể giữ vị thế chỉ vài giây. Trader vị thế giữ đến khi xu hướng thị trường đạt đỉnh. Còn các nhà đầu tư dài hạn? Họ thuộc một nhóm hoàn toàn khác.

Điều thú vị là mỗi nhóm trader sử dụng các chiến lược hoàn toàn khác nhau. Một số tập trung vào một tài sản duy nhất, những người khác chơi arbitraj trên nhiều công cụ cùng lúc. Các trader mới thường chỉ dừng lại trên một nền tảng duy nhất, còn các trader nâng cao? Họ biết cách khai thác sự khác biệt giữa các thị trường.

Hãy phân tích lần lượt điều gì khiến mỗi nhóm trader hoạt động hiệu quả. Trader trong ngày bị ám ảnh bởi các cơ hội ngắn hạn. Họ không để vị thế mở qua đêm. Mọi thứ mở và đóng trong cùng một phiên. Thời gian trung bình? Dưới một giờ, nhưng có thể giữ mở trong vài giờ. Họ thích các tài sản thanh khoản cao — cổ phiếu, forex, futures — vì có thể vào ra nhanh chóng. Họ sử dụng các chiến lược range trading, arbitraj, high-frequency trading. Nhưng điều này rất rủi ro. Họ dùng đòn bẩy lớn, đòi hỏi phải hiểu rõ thị trường và quản lý rủi ro cực kỳ tốt. Thêm nữa, cần có vốn lớn từ đầu.

Trader swing thì thoải mái hơn. Giữ vị thế mở vài ngày, thậm chí vài tuần. Mục tiêu là bắt các chuyển động trung hạn. Ít mệt mỏi hơn so với day trading và đó là lợi thế. Họ dùng phân tích kỹ thuật, nhưng cũng không bỏ qua phân tích cơ bản. Mẹo? Không cố gắng bắt toàn bộ xu hướng. Lấy một phần lợi nhuận rồi chuyển sang giao dịch khác. Thường thích lợi nhuận nhỏ và đều đặn.

Trader vị thế là những người theo xu hướng. Họ xác định xu hướng, vào lệnh và giữ đến đỉnh. Dựa trên sự kết hợp phân tích kỹ thuật và cơ bản. So với day trader, họ thực hiện ít giao dịch hơn nhiều. Nhiều người thậm chí không quá 10 lần mỗi năm. Không cần theo dõi 24/7, nhưng cũng không thể bỏ hoàn toàn thị trường. Phải xác định điểm vào và thoát tốt, đặt stop-loss phù hợp.

Scalper? Họ thuộc một hành tinh hoàn toàn khác. Là hình mẫu của trader ngắn hạn. Vị thế mở chỉ vài giây đến tối đa vài phút. Một scalper giỏi có thể thực hiện hơn 100 giao dịch mỗi ngày. Làm thế nào? Bằng các thuật toán tiên tiến. Nhưng đừng nhầm lẫn điều này với giao dịch điên cuồng không có kế hoạch. Scalper có chiến lược quản lý rủi ro rõ ràng. Họ cố gắng xây dựng tài sản từng bước nhỏ, đều đặn. Có thể nói họ là những trader tận tâm nhất. Dành hàng giờ liền dán mắt vào màn hình.

Trader intraday về cơ bản chính là day trader. Thuật ngữ này đơn giản nghĩa là "trong ngày". Không giữ vị thế qua đêm. Dựa vào phân tích kỹ thuật và các chỉ số. Khác biệt? Có thể giao dịch nhiều hơn và thời gian mở lệnh ngắn hơn.

Ngoài ra còn có các trader cơ bản. Họ cố gắng tính toán giá trị nội tại của một tài sản. Nghiên cứu thông tin vĩ mô và vi mô, nhưng tập trung vào hiệu suất riêng của từng công ty. Với cổ phiếu, họ phân tích sức mạnh tài chính, quản lý, báo cáo tài chính. Càng phân tích nhiều, quyết định càng chính xác. Mục tiêu? Gán giá trị cho tài sản và so sánh với giá hiện tại. Rồi quyết định mua, bán hoặc tránh. Phần lớn áp dụng chiến lược buy and hold dài hạn. Các yếu tố cơ bản ít thay đổi, giống như các nhà đầu tư.

Trader kỹ thuật hoàn toàn khác biệt. Họ không quan tâm đến giá trị nội tại. Sử dụng các chỉ số trên biểu đồ để tạo tín hiệu. Còn gọi là "chartist" vì họ dành thời gian tìm các mô hình hình thành trên biểu đồ. Tin rằng tất cả các yếu tố cơ bản đã phản ánh trong giá. Thay vì tính toán giá trị, họ xem biểu đồ, mô hình, xu hướng. Cố gắng "nhìn về tương lai" dựa trên khối lượng và giá cả. Chủ yếu tập trung vào ngắn hạn, nhưng các công cụ này cũng hoạt động trên các khung thời gian dài hơn.

Một phân nhóm thú vị là trader price action. Họ bỏ qua các chỉ số cơ bản và chỉ đọc thị trường đơn thuần. Phân tích các mô hình tăng giảm để dự đoán hướng đi của thị trường. Tìm kiếm các mô hình nến như Harami, engulfing, ba quân lính trắng.

Vậy, làm thế nào để chọn phong cách phù hợp với bạn? Bạn cần đặt ra vài câu hỏi. Bạn là người mới hay đã có kinh nghiệm? Bạn muốn giao dịch với công cụ nào? Bạn có thể giữ kỷ luật và kiểm soát cảm xúc không? Bạn sợ rủi ro đến mức nào? Muốn lợi nhuận lớn hiếm hoi hay xây dựng tài sản từ từ? Bạn có bao nhiêu vốn? Bạn có thể theo dõi thị trường thường xuyên không? Bạn có mục tiêu rõ ràng không?

Nếu bạn là người bảo thủ, dễ cảm xúc hoặc có vốn hạn chế, scalping có thể là con đường dẫn đến thất bại. Nếu sẵn sàng chấp nhận rủi ro và dành thời gian, day trading có thể phù hợp. Nếu mục tiêu của bạn là đầu tư dài hạn, có thể trading không dành cho bạn.

Điều quan trọng là hiểu rằng lý thuyết chỉ là một phần của câu chuyện. Điều tốt nhất là thử nghiệm trên mô phỏng mà không rủi ro tiền thật. Giao dịch là một thử thách. Cần tháng hoặc năm để thành thạo. Đừng vội vàng. Có hàng nghìn cách kết hợp khác nhau. Cách tốt nhất là nhận biết phong cách và phương pháp của chính mình. Điều này sẽ giúp bạn yên tâm và duy trì sự nhất quán trên con đường đã chọn, ngay cả khi biến động khiến bạn nghi ngờ.